Orbit Post Sitemap
27 октября вышли квартальные отчёты $SAMSUNG и $SKHYNIX за третий квартал. Совокупная операционная прибыль двух компаний ожидается на уровне 184 трлн вон, что вдвое превышает 90,8 трлн вон за весь прошлый год.
Но акции падают. Акции Samsung упали на 36% от максимума июня, акции SK Hynix — на 52%. Коэффициент P/E снизился примерно до 3, доля иностранных инвесторов упала до минимального уровня с финансового кризиса 2008 года.
Прибыль рекордная, оценка упала до уровня финансового кризиса.
Это не «плохие результаты», а «рынок не верит, что эта прибыль сохранится». Из 184 трлн вон основную часть приносит HBM. Будет ли HBM4 поддерживать рост в следующем году — вот якорь для цены акций.
P/E около 3, прибыль 184 трлн вон. Рынок закладывает «сокращение прибыли на 65% в следующем году», Goldman Sachs считает такую оценку «серьёзно оторванной от фундаментальных показателей».
Однако, по мнению автора, то, что рынок не верит в устойчивость прибыли, не означает, что рынок обязательно прав. Как вы думаете?#SK海力士Q3财报在即，HBM4能否提振盈利？ Сможет ли высокий рост бизнеса SanDisk Storage продолжиться? Это напрямую влияет на оценочные ожидания SKHYNIX, мое мнение таково: краткосрочный импульс сохраняется, но мы вошли в чувствительное окно, требующее проверки. Текущая цена 1037.2, за 24 часа рост на 4.8%, быки тестируют верхнее сопротивление. Однако в книге заказов в первых 10 уровнях покупок 134 против продаж 356, соотношение сил покупки и продажи всего 0.38, продавцы явно доминируют; ставка финансирования равна нулю, открытый интерес 61 тыс., что указывает на нейтрально-осторожное настроение с использованием кредитного плеча, за 1 час от максимума всего -0.09%, но от минимума -10.69%, за 4 часа сохраняется нисходящая структура с отставанием от максимума на -16.26%, типичная точка разворота на верхней границе диапазона. В стратегии можно попробовать легкую длинную позицию на 1031.6, стоп-лосс 1018.3, цель 1052.7, после пробоя 1045.2 увеличить позицию; если цена поднимется и упадет ниже 1024.5, то открыть короткую позицию, стоп-лосс 1038.9, цель 1006.4. Размер одной позиции не более 20%, строго соблюдать стоп-лосс.
——Это лишь личное мнение, не является инвестиционной рекомендацией, желаю успешной торговли.——
$SKHYNIX#Сможет ли рост торгового бизнеса Robinhood продолжиться?
#Сможет ли высокий рост бизнеса SanDisk Storage продолжиться?
$SKHYNIX #三星Q3利润预增近8倍，完整财报即将揭晓
«Прибыль Samsung выросла в восемь раз, ключевой фактор — вычислительные чипы»
Samsung только что опубликовала предварительные результаты за третий квартал: операционная прибыль около 9,1 трлн корейских вон, выручка — 79 трлн корейских вон.
Хотя по сравнению с низкой базой прошлого года прибыль выросла почти в 8 раз, аналитики изначально прогнозировали более 10 трлн корейских вон, и цифры не оправдали ожиданий покупателей.
Руководитель чипового подразделения Чон Ён Хён редкостно публично извинился: ключевая проблема — задержка поставок высокоскоростной памяти HBM3E для Nvidia, что привело к упущению золотого периода роста в гонке вычислительной мощности. 31 октября Samsung представит полный финансовый отчет, и настоящим интересом станет подтверждение результатов крупными компаниями. $三星Q3利润预增近8倍#Сможет ли рост торгового бизнеса Robinhood продолжиться? #Robinhood交易业务增长能否延续？ …Отличная статья, сейчас явно признаки начальной фазы бычьего рынка!
В настоящее время ликвидность $BTC активируется явно противоположным образом по сравнению с предыдущим медвежьим трендом в центральном сегменте.
В медвежьем тренде центральный сегмент характеризуется постоянным тестированием максимумов, но тренд не продолжается, ликвидность на предыдущих максимумах счищается.
В бычьем тренде центральный сегмент характеризуется постоянным тестированием минимумов, но тренд не продолжается, ликвидность на предыдущих минимумах счищается.
Многие сейчас смотрят на BTC с медвежьей точки зрения и открывают короткие позиции, но цена лишь медленно снижается, падает вяло, каждый раз, когда цена приближается к 80 000, кажется, что пробьёт, но затем отскакивает обратно, что означает, что крупные игроки на данном уровне аккумулируют позиции с помощью лимитных ордеров.Похоже, есть признаки некоторого восстановления
$ETH наконец-то начал приносить прибыль
Но $BTC всё ещё в убытке
Пора расти, брат
Хватит уже качать туда-сюда
$DOOD, этот уровень финансирования действительно ненормальный
Цитрусовый манипулятор собирается что-то замутить
Не дайте себя обмануть
#SK海力士Q3财报在即，HBM4能否提振盈利？
#本周将公布10月FOMC利率决议 #SK海力士Q3财报在即，HBM4能否提振盈利？ 1. HBM — основа прибыли, долгосрочные контракты на объемы
HBM4 продолжает рост, долгосрочные контракты (LTA) с крупными клиентами, такими как Nvidia, являются ключевой гарантией безопасности, контракты включают механизм корректировки цен для хеджирования колебаний спотового рынка, аналитики ожидают дальнейшего увеличения доли продуктов с высокой добавленной стоимостью; обычные DRAM контракты и спотовые цены растут синхронно, что двойственно поднимает среднюю цену продажи (ASP), прогноз на третий квартал уже повышен, в четвертом квартале сохраняется ожидание высокой прибыли, операционная маржа остается на очень высоком уровне выше 70%.SOL｜Около 100.81: Следует за отскоком, но еще не вышел из слабой зоны
SOL отскочил от уровня около 99, достиг максимума 101.14, но последний полный час закрылся на 100.82, не удержавшись выше ранее обозначенной зоны сопротивления 100.8—101.1.
Вверх: сначала посмотреть, сможет ли закрепиться выше 101.1, затем обратить внимание на 101.5—102.1.
Вниз: сначала уровень около 100.25, затем 99.7—100. Если снова пробьет 100 вниз, следует опасаться теста 99.
Мое мнение: слабое восстановление. Возврат выше 100 — это улучшение, но до закрепления выше 101.1 недостаточно для подтверждения укрепления.#BTC现货ETF资金反复，市场买盘能否企稳？BCH сегодня следует за общим рынком, восстанавливаясь, ставка финансирования сохраняется положительной, покупатели доминируют по глубине, я считаю, что краткосрочные покупки уже стабилизировались, но для дальнейшего роста необходима поддержка объёмов. Текущая цена 287.9, за 24 часа рост 3.7%, приближается к внутридневному максимуму 290.31, от максимума за четыре часа всего 0.53%, восходящая структура не нарушена; соотношение покупок и продаж в первых десяти уровнях книги заказов 1.73, покупатели явно доминируют. Ставка финансирования 0.009% указывает на умеренный бычий настрой без перегрева, открытые позиции в базовой валюте 84 тыс. показывают, что капитал всё ещё участвует в торгах. При откате к 285.6 можно входить небольшими позициями, стоп-лосс 282.3, цель 293.7; при прорыве объёмом выше 290.31 увеличить позицию, контролируя её не более 20%, при пробое стоп-лосса — выходить без колебаний.
——Это лишь личное мнение, не является инвестиционной рекомендацией, желаю успешных сделок.——
$BCH#BTC现货ETF资金反复，市场买盘能否企稳？
#BTC现货ETF资金反复，市场买盘能否企稳？
$BCH 微软 $MSFT сегодня, 28 октября после закрытия торгов, опубликует финансовый отчет, у каждой компании свои приоритеты, у Microsoft свои особенности
Приоритеты примерно такие:
1. На первом месте, конечно, темпы роста Azure + прогнозы
2. Затем рентабельность, особенно валовая прибыль облака, чтобы проверить, не повредили ли инвестиции в AI прибыльности
3. Далее капитальные затраты Capex, в этом году особенно важны
4. FCF свободный денежный поток, как и пункт 3, становится важным
Для многих других компаний EPS — ключевой показатель, но для Microsoft это не так, они всегда превосходят ожидания
Я составил таблицу с ключевыми факторами за последние 3 года по каждому отчету, с превышением ожиданий и поведением акций в первый день после отчета, она ниже, чтобы было понятно с первого взгляда (ps: у них другой финансовый год, чей Q3 — это их Q1)
Есть правило для ставок на отчеты в американских акциях: у компаний с сильным ростом и большим количеством новостей рынок более критичен, даже соответствие ожиданиям или небольшое превышение может привести к падению, у Microsoft недавно был исторический максимум, сложность игры резко возросла
Но если не думать о ставках на один день, историческая динамика Microsoft в октябре-ноябре хорошая: за последние 10 лет вероятность роста с 31 октября по 30 ноября — 80%, 8 из 10 раз положительная доходность, в среднем +4.12%
Давайте посмотрим
#微软Azure增长43%，AI商业化能否提速？ $PI Три способа, которыми оценивает рынок
$BTC оценивается через дефицит, ликвидность и его потенциальную роль в качестве резервного актива для криптовалют. Институциональные потоки важны.
$ETH оценивается через активность в сети: стейблкоины, децентрализованные финансы, комиссии и капитал экосистемы.
$SOL несет нарратив роста: пользователи, транзакции, приложения и ликвидность должны расширяться, чтобы поддержать более высокие оценки.
Один и тот же рынок, но разные рамки. Цена — это результат; потоки капитала и реальная активность требуют подтверждения. Снова начался огонь. И тут же кто-то ловко выкрикивает два слова: хеджирование рисков. Покупайте это, покупайте то.📣
А что дальше? Рынок сначала спрашивает не боишься ли, а откуда деньги.💸
Как только конфликт обостряется, сначала расширяется бюджет, потом сужается предложение, а волатильность растёт. Так называемое хеджирование часто всего лишь переход с одного рычага на другой.🎢
Первая волна — это эмоции, вторая — ликвидность. Когда видишь, что «хеджирование» в тренде, цена уже продала тебе историю.🧾
Не принимай геополитику за график, не принимай лозунги за логику. Настоящее хеджирование — не гоняться за ростом какого-то актива, а снижать рычаги, держать наличные и контролировать руки.🧊
Я не пессимистично отношусь к конфликту, я скептически к универсальной формуле «война — это рост». В каждом цикле кто-то кричит тебе «хеджируйся», в каждом цикле кто-то платит за эмоции.💣➡️💳
Война — это не подарок, это счёт; не кнопка, а туман.🌫️#本周将公布10月FOMC利率决议 #SK海力士Q3财报在即，HBM4能否提振盈利？ Выборы — это лишь источник колебаний, а зона себестоимости — настоящая черта жизни и смерти для BTC
Среднесрочные выборы часто рассматриваются как «неизбежное зло» для BTC. Если оглянуться на четыре раза: в 2010, 2014, 2018 и 2022 годах до и после голосования BTC испытывал откаты на 72%, 65%, 52% и 27% соответственно; четвертый квартал тоже чаще всего был слабым: в 2014, 2018 и 2022 годах зафиксированы падения на -16,7%, -42% и -14,75%. Приближение 3 ноября вызывает напряжение — это нормально, игнорировать риск гораздо опаснее.
Но в этом году ритм другой. В прошлые медвежьи циклы минимумы появлялись после выборов с задержкой в 71, 38 и 13 дней; в этом году минимум был достигнут 1 июля на уровне 57 850, то есть на 125 дней раньше выборов. К 22 октября цена вернулась к 81 455, что примерно на 40% выше минимума. Похоже, рынок заранее прошёл «выборный минимум».
Сейчас важнее смотреть на себестоимость. Около 73 000 находится средняя цена покупки краткосрочных держателей; Strategy владеет 848 000 BTC со средней себестоимостью 75 446. Эти два якоря пересекаются в диапазоне 73 000—75 000. Настоящий урон от выборов — не в самом дне голосования, а в том, что цена может опуститься к этой зоне для теста. Если удержится — логика бычьего рынка сохранится; если нет — вот тогда начнутся настоящие проблемы.
Мнение CoinDesk разумно: среднесрочная слабость больше связана с собственным циклом, а не с выборами. Выборы вызывают колебания, а себестоимость решает судьбу. 3 ноября может быть падение, но диапазон 73 000—75 000 нельзя терять. Моя торговая стратегия по биткойну на 27 октября.
На часовом таймфрейме $BTC по-прежнему колеблется внутри сходящегося треугольника, диапазон колебаний постепенно сужается, что указывает на консолидацию рынка и возможное ожидание новостей для определения следующего направления.
В настоящее время цена колеблется в диапазоне 79,500-80,500, а краткосрочный тренд остается медвежьим, поскольку цена продолжает формировать более низкие максимумы.
Моя торговая стратегия
Сценарий 1: BTC может показать ложный рост с быстрым прорывом ликвидности в диапазоне 81k-82k, затем откатиться и упасть до области 78k7.
Сценарий 2: Если давление покупателей продолжит ослабевать, BTC может пробить нижнюю границу треугольника и сразу упасть до области 78k7 без заметного отскока.
Это лишь мое личное мнение и не является инвестиционной рекомендацией.
Как вы думаете, биткойн откатится до области 81k для очистки ликвидности перед резким падением? Поделитесь своим мнением!Никто не может гарантировать вам заработок, если только он не мошенник, но я могу сказать, что, по моему мнению, вероятность того, что GAAP-прибыль на акцию Google будет менее 3 долларов, превышает 90%, из-за падения акций SpaceX в третьем квартале.#Рост бизнеса Google Cloud на 82%, какова отдача от инвестиций в AI? Крупнейший покупатель биткоинов среди публичных компаний внезапно прекратил покупки.
Стратегия покупала BTC пять недель подряд, но на прошлой неделе не купила ни одного.
По состоянию на 25 октября компания держит в портфеле 848 517 биткоинов, при этом не покупала и не продавала.
Что более примечательно, она направила около 205 миллионов долларов на выкуп собственных привилегированных акций.
В то же время MSCI рассматривает возможность изменения правил включения в индекс. Если новые правила будут приняты, стратегия может быть исключена из индекса, что в будущем может повлиять на финансирование для покупки биткоинов.
**Я считаю, что действительно стоит обратить внимание не на то, что стратегия приостановила покупки на неделю, а на логику финансирования, стоящую за этим.**
Стратегия может постоянно покупать биткоины во многом благодаря рынку капитала: выпуск акций, привлечение финансирования и обмен средств на BTC.
Пока рынок готов платить премию за её оценку, эта модель может продолжать работать.
Но если статус в индексе будет под вопросом, стоимость финансирования вырастет, или инвесторы перестанут платить премию, эта схема может столкнуться с трудностями.
Конечно, приостановка покупок на неделю не означает, что у неё закончились деньги, и тем более не говорит о медвежьих настроениях по биткоину.
Но я считаю, что **настоящий повод для беспокойства — это не временное прекращение покупок крупным игроком, а то, что рынок начинает пересматривать возможность её дальнейшего финансирования.**
В конце концов, биткоин можно держать долго, но каналы финансирования не могут оставаться открытыми вечно.Занят до полуночи, снова проверяю рынок, я сначала вздохнул с облегчением, баланс BTC в бирже за день уменьшился на 8166 монет и опустился до 2,490,600 монет, монеты уходят, а не приходят.
Но если посмотреть на более длинный период, за 7 дней баланс биржи вырос на 36,237 монет, однодневный отток на фоне недельного притока — это скорее перестановка, а не бегство, и это меня успокаивает 😌.
Сегодня ночью прошли данные из США, интрига разрешилась, я не буду гадать, куда именно они упадут, угадать — это удача, ошибиться — стресс.
Два европейских опроса одновременно ужесточили тон, доля компаний, испытывающих трудности с кредитованием, выросла до 7%, а чистый спрос на ипотеку в банках упал на 27%, что гораздо глубже, чем ожидалось (12%), перед решением в четверг вечером кредитный рынок Европы уже напряжён.
Таблица стоимости капитала тоже интересна: взвешенная стоимость BTC составляет 0,0097%, ETH — всего 0,0059%, быки платят больше за BTC, но на рынке BTC не выглядит сильнее, деньги потрачены, а настроения не соответствуют, это забавно.
В опционах 59,34% позиций — на повышение, а в сделках на повышение только 52,85%, позиции более оптимистичны, чем сделки, все на словах уверены, но при этом оставляют запас, я считаю, это хорошо.
На рынке три основных актива всё ещё торгуются около ключевых уровней, ZEC вырос вопреки тренду, я не спешу делать выводы, просто наблюдаю, в дни, когда монеты уходят, спокойствие важнее скорости, в любом случае я не буду гнаться за этой волной 😌.ETF 目前只是申请，还没批。 Canary Capital 今年 4 月提交了 PEPE 现货 ETF 的 S-1 文件，10 月初又做了修订，但 SEC 还没批准，上市时间也不确定。 所以"孙哥提前知道 ETF 要过"这个说法，目前没有证据支撑。$PEPE $BTC $ETH 孙哥确实在买。 据 Arkham 数据，孙宇晨关联钱包在 10 月 17 日和 26 日从 Poloniex 提了 11.85 万亿枚 PEPE，目前持有接近总供应量的 3%，疑似是最大个人持有者。 他买是买了，但孙哥的动向向来是双刃剑，跟着他冲的人不少被埋过。 巨鲸动作并不统一。 确实有链上数据显示部分大钱包在积累，但也有巨鲸在亏本抛售换 ETH。 筹码高度集中在少数地址手里，77%-90% 的供应量在大钱包里，这意味着少数人就能左右盘面。 这轮上涨更多是情绪驱动。 PEPE 10 月 24 日单日涨了 14%，周涨幅 23%，但没有任何明确的基本面催化剂。 衍生品市场融资费率接近零甚至略负，说明多头并没有真的愿意付溢价持仓，更多是短线杠杆在推。 我的看法：PEPE 现在就是纯情绪博弈，ETF 申请是个叙ENS несколько лет назад была озабочена тем, что кто-то массово регистрировал домены для выпуска мусорных токенов, и официальные лица могли только по одному рассматривать арбитраж.
Теперь ситуация изменилась. V2 позволяет использовать один домен как отдельный реестр регистрации, сообществу и организациям самим устанавливать правила выпуска поддоменов — один корневой домен — это одно пространство имён и один запускатель токенов. Кто контролирует корневой домен, тот может создавать бесконечное количество поддоменов и даже забрать "доверительный вид имени" 😏
Официальные лица вежливо говорят о существующих доменах: текущие домены .eth продолжают работать, повторная регистрация не требуется, обновление добровольное. Тридцать шесть миллионов доменов и более шестисот приложений — эти цифры ещё долго будут упоминаться; но кто действительно перейдёт на V2? Скорее всего, это будут новые имена, а не эти тридцать шесть миллионов старых доменов.
$BTC
$ETH
$ENS Операционная прибыль Samsung за третий квартал выросла почти в 8 раз, цифры действительно впечатляют. Но прежде чем выйдет полный финансовый отчет, я больше всего хочу удержаться от того, чтобы сразу приравнять это к «HBM уже полностью выиграл».
Samsung — это группа с множеством направлений бизнеса. Память, контрактное производство микросхем, мобильные телефоны — у каждого направления разные требования и затраты. Рост прибыли группы в целом доказывает сильные общие результаты, но не может автоматически подтверждать успех каждой отдельной бизнес-единицы.
Особенно рост цен на память, который для разных подразделений может иметь разный смысл. Сторона предложения выигрывает от роста цен, а конечные продукты должны учитывать стоимость компонентов. Внутренние сделки нужно консолидировать и исключать, нельзя просто суммировать выгоды всех подразделений.
Поэтому сейчас я хочу посмотреть, какие именно бизнесы в основном внесли вклад в прибыль и какие еще требуют инвестиций.
Если прибыль от памяти растет, а другие направления тоже улучшаются, понимание рынка о росте будет более полным; если же прибыль сосредоточена в одной области, стоит задать вопрос, как долго сохранится этот подъем.
Такой большой годовой рост неизбежно вызывает желание «купить сейчас, иначе будет поздно». Я тоже считаю результаты впечатляющими, но прогноз уже дал общее и детальное представление. Ценность полного отчета в том, чтобы увидеть, как сдали каждый экзамен. Следующие расхождения в ожиданиях, скорее всего, именно там и спрятаны.
#三星Q3利润预增近8倍，完整财报即将揭晓 $ZEC Биткоин и Эфириум колеблются последние три дня, дневные максимумы снижаются день ото дня. Будьте осторожны, учитывайте риски, до выхода результатов заседания по ставкам в четверг не стоит занимать крупные позиции с высоким кредитным плечом. Терпите, лучше оставаться вне рынка. Не обращайте внимания на минутные или часовые свечи, они могут вводить в заблуждение. ZEC снова демонстрирует независимое движение, растет три дня подряд, но: будьте осторожны, догонять рост и покупать на подъеме очень рискованно, потому что факт в том, что максимумы 12-го числа на уровне 1348 и более недавний максимум 22-го числа на уровне 1368 не были достигнуты и не пробиты. Всегда есть вероятность резкого разворота и падения. Может ли ZEC полностью игнорировать влияние Биткоина и Эфириума? Думаю, вряд ли... вышеизложенное.【Фараон смотрит рынок】
Почему средства ETF ведут себя как фараон, рисующий карту в пустыне — меняются каждый день, сможет ли этот покупательский спрос устоять?
Фараон прямо говорит: не надейтесь, что он сможет стабильно удержаться, нынешние средства ETF — это «ветреная трава», куда ветер дует, туда и падает.
Сначала посмотрим, как сильно колеблются данные. На прошлой неделе чистый приток в американский спотовый биткоин-ETF составил около 246 миллионов долларов, а только BlackRock IBIT привлек 373 миллиона. Но не забывайте, что в первую неделю октября вышло почти 680 миллионов — худший показатель с августа. 7 октября за один день вышло 485 миллионов — максимальный однодневный отток за три с половиной месяца. Деньги приходят быстро, уходят ещё быстрее, стратегия — «вернул вложенное и ушёл».
Первое: макроэкономический нож всё ещё висит. Доходность 10-летних американских облигаций остаётся выше 5,2%, безрисковая доходность слишком привлекательна, поэтому средства не хотят долго оставаться в рискованных активах.
Второе: заседание FOMC уже близко. 28-29 октября — заседание, хотя вероятность паузы в повышении ставок достигает 85%, кто рискнёт делать крупные ставки до заседания? Все ждут, когда «ботинки упадут».
Третье: сверху слишком много зажатых позиций. Биткоин скопил много прежних позиций около 81000, никто не поддерживает рост, поэтому цена естественно падает.
Что это значит для биткоина? Покупки ETF — это «поддержка снизу», а не «двигатель». Они не дадут цене сильно упасть, но сможет ли она взлететь, зависит от того, когда доходность облигаций снизится и будет ли FOMC более мягким. $BTC $ETH #BTC现货ETF资金反复，市场买盘能否企稳？ zijin термометр: 21 октября поворот ETF, но «продолжение» сложнее, чем «поворот»
В данных ETF произошли заметные изменения: чистый приток BTC около 40,8 млн долларов, чистый приток ETH около 29,4 млн долларов, SOL также сменил небольшой отток на приток. Несколько дней назад наблюдался коллективный отток, теперь три основных монеты синхронно перешли в положительную зону.
Однако однодневный поворот нужно рассматривать в более длительной перспективе. За последние 30 дней ETH по-прежнему находится в состоянии чистого оттока, аналогично SOL не полностью восстановился за 30-дневный период. За последние 7 дней кумулятивный приток ETF в BTC составляет около 513 млн долларов, маржа поддержки капитала улучшилась, но сможет ли это сформировать тренд, зависит от того, будет ли продолжение.
Референсные уровни на графике:
$BTC: около 84500, сверху 85000 — зона недавних повторных тестов, 86000 — следующий уровень для наблюдения; снизу поддержка ожидается около 84000.
$ETH: около 2507, уровень 2500 — краткосрочный разделитель быков и медведей.
$SOL: около 108.4, если пробой уровня 110 не удастся, краткосрочные инвесторы, гоняющиеся за ростом, могут столкнуться с откатом.
Перед публикацией результатов zijin обычно склоняется к выжидательной позиции. Сейчас важнее отслеживать непрерывность притока ETF, а не однодневные цифры.
Взаимодействие: как вы считаете, у кого из BTC и ETH сильнее устойчивость этого раунда возврата? Обсудим в комментариях.
Только для записи по рынку, не является инвестиционной рекомендацией.
#美伊讨论霍尔木兹开放方案，油价回落 $AKE сошел с ума? Эти несколько дней бокового движения только ради этого?Рынок после отчёта SoFi действительно впечатляет — вчера в посте говорили о +4,8% до открытия, сегодня на OKX xSOFI сразу 16,59, +15,13%, за 24 часа с 14,38 поднялся до 16,68, держится у максимума; базовая акция SOFI в течение дня 16,57, +14,56%, максимальный однодневный рост с 3 августа.
Что движет? Выручка за 3 квартал превзошла ожидания, скорректированный EBITDA на 40 млн долларов выше прогноза рынка, компания также повысила прогноз по выручке на весь год — каждый пункт отчёта опровергает медвежьи настроения, финтех (цифровой банк и кредитование) переоценён капиталом; OKX xSOFI следует за базовой акцией в течение дня, разница в цене менее 1%.
Моё мнение: это реальный рост, вызванный результатами, а не спекуляция — превышение выручки и повышение прогноза — это сильный катализатор; но три дня подряд роста (+9%, +14%, +15%) уже разогрели настроение, внутридневной оборот 7,19% говорит об усилении борьбы, тем, кто догоняет, стоит остерегаться сценария «высокое открытие и падение».
Следим за сигналами: сможет ли 16,68 (24-часовой максимум) пробиться с объёмом; если базовая акция удержит внутридневной максимум 16,65, настроение сохранится; самое важное — сможет ли цена закрытия удержаться выше 16 — отчётный рост боится, когда на следующий день открытие ниже и поглощает гэп.
#SoFi #xSOFI #американскиетокены
Не инвестиционный совет, DYORТрамп призывает покупать монеты, а ФРС холодно повышает ставки: кого, по-твоему, поверят розничные инвесторы?
Братья, этот сценарий просто невероятен.
С одной стороны, Белый дом исследует возможность покупки биткоина на федеральные средства, указ о стратегическом резерве еще свежий;
С другой стороны, председатель ФРС Уош, лично назначенный Трампом, в сентябре сразу повысил ставку на 25 базисных пунктов, что так разозлило Трампа, что он в интервью Time заявил: «Если бы я был на их месте, я бы проголосовал против».
Ты называешь это «Америка прежде всего»? Это борьба левой и правой руки.
Но рынок сначала поверил словам Трампа. Как только он сказал «обсуждали покупку биткоина», BTC взлетел с 65 000 до 70 000; как только он сказал «перед промежуточными выборами не будем воевать с Ираном», BTC снова подскочил до 81 000.
Но посмотри внимательно, все эти слова — «обсуждалось», «в планах», «продвигается» — ни одно из них не реализовано. Вероятность принятия закона Galaxy Digital снизила с 30% до 10%, Polymarket оценивает в 17%-19%.
Рынок торгует тем, что сказал Трамп, а ФРС торгует тем, останется ли инфляция.
Отчет Нью-Йоркского ФРС прямо опровергает: 2,9 процентных пункта из инфляции товаров в феврале 2026 года — это тарифы; в сентябре годовой рост CPI составил 3,7%, цены на топливо выросли на 74% по сравнению с прошлым годом.
Поэтому за последние 24 часа по всему интернету ликвидировали позиции на 544 миллиона долларов, из них лонги — на 461 миллион, и это совсем не несправедливо.
Розничные инвесторы поверили в «рынок Трампа» и пошли в лонг, а ФРС обрушила на них ведро холодной воды в виде повышения ставок, и кредитное плечо просто умерло на месте.#Robinhood交易业务增长能否延续？ Не будет#闪迪存储业务高增长能否延续？ Ребята, 29 октября предстоит серьёзная битва — SanDisk представит свой последний квартальный отчёт.
Сейчас прогнозируется выручка в диапазоне от 10,3 до 10,8 млрд долларов, и вся уверенность основана на спросе со стороны AI-центров обработки данных и росте цен на NAND-флеш-память. Выглядит впечатляюще, но здесь скрыта большая ловушка.
Рынок сейчас не боится плохих результатов, он боится хороших результатов с недостаточно впечатляющими прогнозами. Недавно отчёты Micron и Western Digital были неплохими, но их акции всё равно сильно упали. Потому что ожидания были слишком завышены, и если вы не можете продолжать превосходить прогнозы, деньги сразу уходят.
На этот раз, глядя на SanDisk, не стоит сосредотачиваться только на выручке, важно обратить внимание на два момента. Во-первых, валовая прибыль — действительно ли рост цен на NAND превратился в реальную прибыль. Во-вторых, прогноз на следующий квартал — есть ли у руководства уверенность в том, что спрос и рост цен сохранятся в следующем году.
Это напрямую влияет на наш BTC. Хранение данных и чипы — это индикаторы настроений на рынке технологических акций по всему миру. Если отчёт SanDisk окажется слабым, вся цепочка AI-оборудования почувствует это, и BTC не удержится на уровне 80 000, а пойдёт вниз. С другой стороны, если у них будет отличный результат, это значит, что AI всё ещё активно привлекает деньги, но BTC от этого мало выиграет — все деньги идут на строительство дата-центров. $SNDK $SKHYNIX $BTC Вечером 27 октября я купил на OKX 0.602324 xSNDK по средней цене 1299.3 USDT, фактическая сумма сделки около 781.34 U. Скриншот заказа прилагается ниже, заинтересованные могут сверить. Сначала о мыслях перед отчетом о доходах. SanDisk опубликует новый квартальный отчет после закрытия американского рынка 29 октября. В прошлом квартале выручка составила 8,965 млрд долларов, что на 51% больше по сравнению с предыдущим кварталом, компания дала прогноз выручки на этот квартал в диапазоне от 10,3 до 10,8 млрд долларов. Я довольно оптимистично смотрю на их бизнес хранения данных, главным образом из-за продолжающегося спроса на AI-центры обработки данных, а также роста цен на NAND и расширения бизнеса корпоративных SSD — все это, на мой взгляд, является надежной поддержкой. После выхода результатов я буду внимательно следить за тремя моментами: сможет ли выручка превысить прогноз, сохранится ли высокая валовая маржа и будет ли прогноз на следующий квартал повышен. Также нужно учитывать риски: если рынок заранее учтет все положительные факторы, даже при хороших результатах цена акций может сначала вырасти, а потом упасть — я это понимаю. Почему покупка именно сейчас? Эта сделка — небольшая пробная позиция перед отчетом, а не ставка крупной суммой на результаты. Выбор xSNDK обусловлен желанием участвовать в отчетном движении сектора хранения данных, при этом контролируя размер позиции в пределах своих возможностей. Если отчет превзойдет ожидания и цена акций удержится, я подумаю о наращивании позиции; если же при хороших новостях будет сильный спад, придется пересмотреть стратегию. В конечном счете, торговля — это не просто угадывание отчетов, чтобы заработать, входная точка...为什么大家这么关注后面的议息会议，实际上利息基本上牵动上面整个市场的波动。就拿加息为例，事实上债市和利息基本挂钩，一般利息高了债的收益率会同步上调锚定。 原因在于如果出现收益率利率脱锚，那么时常会出现大量的套利行为，从银行借钱买债，那这种情况会使得经济雪上加霜。不是银行的初衷，当然有时候债市也会倒逼央行对利率调控。 那么加息同样会使得全球资本流入，以美国为例，美联储加息，美国的资产具备吸引力，全球货币会在汇市结算为美元在美国进行存储吃利息等行为，会强逼美元汇率上升，加强美元价值。 那么加息也会抽干美国本土股市流动性以及黄金流动性，包括$BTC 。都说股债跷跷板，这就是原因，加息使得美国本土企业融资困难，市场对企业的预期利润持悲观态度，则本土股市萧条。 另外黄金和$BTC 是全球市场，资本结算为美元去购买风险更低的债或者存入美联储，那么进一步抽干这两个市场流动性。 基本上上面是一个比较浅的理解，字数有限制，就先写到这。 #本周将公布10月FOMC利率决议 Strategy впервые за пять недель приостановила активность, сегодня начинается заседание FOMC
Два стабильных маргинальных покупателя одновременно прекратили операции перед решением: Strategy с 19 по 25 октября не совершала сделок, вместо этого потратила около 205 млн долларов на выкуп привилегированных акций; американские спотовые ETF за два дня суммарно зафиксировали отток около 770 млн долларов, цена удерживается ниже 80 000 в ожидании направления.
$BTC около 79 600, в течение сессии кратковременно вернулся выше 80 000, затем откатился. Чистый дневной приток в ETF составил 110 млн долларов, но весь он пришел от BlackRock IBIT, остальные продукты не показали движения. Зоны поддержки 79 400—79 600, сопротивление сверху 80 500—80 800. Приостановка Strategy более значима, чем отток из ETF, так как это недельный сигнал покупок.
$ETH около 2 305. Чистый дневной отток из ETF составил 88,58 млн долларов, BlackRock ETHA зафиксировал 104,7 млн долларов оттока, что стало рекордом для этого продукта. Уровень 2 300 неоднократно тестируется, но финансовые потоки не дают сигналов о стабилизации.
$SOL около 99,9, уже пробил отметку 100. Чистый дневной отток из ETF составил 8,23 млн долларов, на блокчейне зафиксирован перевод около 49 млн долларов SOL на биржи.
Вкратце: перед началом FOMC Strategy приостановила покупки, ETF держится только за счет одного продукта, SOL пробил круглую отметку. Все три монеты ждут одного — кто первым вернется после решения.
#Meta启动350亿美元融资，支持AI基建 6万人 получили приглашение на добровольный уход, Microsoft одновременно инвестирует 175 млрд долларов в ИИ
В понедельник Microsoft предложила около 60 тысячам сотрудников добровольно уйти, что составляет 27% от 223 тысяч сотрудников по всему миру.
Охватывает США, Канаду, Великобританию и Индию, включая команды Copilot, Windows и Xbox, дата-центры и отдел продаж не включены.
Решение нужно принять до начала декабря, уход запланирован к концу года, компания не сообщила, сколько именно уйдет.
Это не первая оптимизация в этом году: весной программа выхода на пенсию охватила около 8750 человек, более трети согласились, в июле уволили еще 4800.
В то же время Microsoft в этом году планирует потратить 175 млрд долларов на инфраструктуру ИИ, только за квартал капитальные расходы превысили 50 млрд долларов.
Экономия на персонале идет на покупку оборудования.
Завтра после закрытия рынка выйдет отчетность, ожидается прибыль на акцию 4,71 доллара, выручка 90,6 млрд долларов, прогноз роста Azure — 45%.
Я считаю: расходы на ИИ рано или поздно придется компенсировать сокращением персонала, оптимизация — не плохой знак, а подтверждение политики затрат, наблюдаю, не торгую.
Критический уровень: Azure ниже 45% или повышение прогноза капитальных расходов.
На чьей ты стороне?
A: Оптимизация ради прибыли, рост после отчета B: Расходы вышли из-под контроля, сначала посмотрим на 486 долларов
$MSFT $GOOGL $AMZN
#Microsoft #Отчетность盘面安静得有点不真实，BTC 在 79,800 到 79,330 之间磨，最高摸过 80,291 又滑回来，像在门口反复试探却不肯推门。你看到这根横线，会想加仓还是先缩手？ 过去 24 小时跌了 0.54% 到 0.76%，月度累计约 5%，已经三周连阴。恐惧与贪婪指数从 50 掉到 48，中性偏下，情绪没崩，但明显在收着。真正让我停一下的是衍生品这头：24 小时清算约 1.35 亿美元，其中多头占 9174 万。杠杆多头在 FOMC 前主动撤退，这不是恐慌，更像提前卸掉脆弱点。 市场现在交易的其实不是"加不加息"，而是"12 月会不会被迫动"。本次按兵不动概率 90.6% 到 91%，几乎被完全计价，所以真正的变量藏在 12 月那接近 80% 的加息预期里。换句话说，会议本身可能没惊喜，但措辞和点阵图只要稍微偏鹰，就会先打到那些还没清干净的多头仓位。 偏多的路径也成立：多头杠杆被洗掉一轮后，持仓结构变轻，若决议温和，挤压风险反而转向空头，BTC 有机会重新测试 80,291 上方，ETH 和山寨的情绪修复会更快，风险偏好回暖时资金更愿意回到高 beta 标的。但风险没被看见的部分是，Отчет $SOFI вызвал рост на 15%, но цена акции всё равно лишь половина годового максимума.
Число подписчиков и выручка растут, прогноз на следующий год выше ожиданий рынка, этот рост я понимаю.
Меня больше интересует строка с доходами от криптовалют.
В бухгалтерии за квартал 160 миллионов долларов, после вычета затрат остается всего 1,6 миллиона.
Проще говоря, они просто помогают пользователям покупать монеты, деньги практически не остаются у них.
Так что не стоит рассматривать это как криптовалютную акцию для спекуляций, их прибыль по-прежнему зависит от кредитования.
Зато количество открытых криптосчетов за квартал значительно выросло, розничные инвесторы, похоже, возвращаются.
У меня акций нет, не гонюсь.
Если сегодня этот рост удержится на уровне 15,5 долларов, можно считать, что рост усвоен, если упадет обратно до 14 с лишним — тогда это был однодневный всплеск.
Вы сначала смотрите в отчет на выручку или сразу листаете мелкий шрифт?
$SOFI $COIN $BTC
#SoFi财报За всю прошлую неделю крупнейший в мире корпоративный держатель биткоинов не купил ни одной монеты: с 19 по 25 октября — ноль покупок, ноль продаж, пятинедельное удержание на месте. В ту же неделю он потратил 204,9 миллиона долларов на выкуп 2,068 миллиона привилегированных акций, а наличные на счетах сократились с 447,3 до 242,4 миллионов долларов. Цена синхронно упала ниже 80 000, минимально коснувшись около 79 500. В поданной регулятору отчетности сказано прямо — деньги нужны более срочно в другом месте, и это место не биткоин. Большинство видят лишь «исчезновение одного покупателя», я же вижу смену направления использования ресурсов. У него на руках 848 517 монет, общая стоимость по себестоимости 64,02 миллиарда, средняя цена 75 446 — менее чем на 6% выше текущей цены. Если цена упадет дальше, он окажется в зоне нереализованного убытка. За последние годы при каждом паническом падении он был единственным, кто продолжал делать ставки; теперь он начал останавливать кровотечение, алгоритм дна изменился. История наглядна: в ноябре 2021 года при пике первым рухнул не курс, а премия акций относительно биткоинов, и когда премия исчезла, машина покупки монет остановилась автоматически. Сейчас до этого еще не дошло, но направление такое же. Есть деталь, о которой почти никто не говорит. Индексный провайдер 11 ноября опубликовал список компаний, на которые это повлияет, а с 30 ноября вступит в силу правило: компании с балансом, доминируемым одним активом, потеряют право на включение в индекс. Переводя на деньги — либо нужно привлечь средства, чтобы доказать, что компания не только накапливает монеты, либо пассивно продавать монеты, чтобы сохранить место. Пассивно#SK海力士Q3财报在即，HBM4能否提振盈利？
Превышение ожиданий: Да
Постепенное увеличение объёмов HBM4, рост цен на спотовом и контрактном рынках DRAM/NAND, продолжающееся повышение доли высокодоходного AI-хранилища, несколько брокерских компаний повысили целевые показатели прибыли. Риски заключаются в том, что рыночные ожидания уже полностью учтены, и даже если прибыль будет достигнута, при недостаточных поставках HBM и прогнозах ASP на 4-й квартал ниже ожиданий возможен быстрый рост с последующим откатом. Дополнительным бонусом является предложение о специальном дивиденде.📉BTC снова около 80 000? Не спешите открывать шампанское, но крышка гроба для медведей уже прибита!
Братья, сейчас биток колеблется выше 80 000. Выглядит устойчиво? А знаете, сколько людей ночью сбросили позиции, когда он упал до 79 330?
Но вы не заметили, что за последние 12 часов ликвидации медведей составили уже 58%, обогнав быков. За последние 4 часа медведи ликвидировали позиций на 9,36 млн, быки — только на 6,13 млн.
Цена растет, медведи теряют позиции, этот сценарий кажется знакомым?
Посмотрите на внебиржу — реальные деньги возвращаются. На прошлой неделе чистый приток в BTC-ETF составил 442 млн долларов, что отменило два подряд оттока.
Запасы биткоина на биржах остаются на многолетних минимумах, всё меньше монет для продажи. Чем медведи будут давить вниз? Ртом?
Но не стоит торопиться. Уровень 80 000 — не железное дно, а линия сопротивления в борьбе.
Сверху 81 800 — 50-дневная скользящая средняя, а 84 120 — настоящий уровень сопротивления.
Заседание FOMC уже сегодня вечером, пока старик Уош не откроет рот, никто не знает, что он скажет. В такой ситуации, когда и быки, и медведи могут проиграть, гоняться за ростом — значит подставляться.
Моя позиция ясна: не гоняться за шортами и не слепо покупать.
От 79 300 до 81 800 — мясорубка. Медведи уже частично сдались, но настоящий тренд станет понятен только после уверенного пробоя 81 800 с объёмом. OKB — это просто бесполезный мусорный токен. Общий объем заблокированных 21 миллион звучит круто, но на деле это просто декорация — никто не использует, никто не блокирует, никто не сжигает, заблокировано впустую. Те 30 миллионов TVL у X Layer в圈 L2 — это вообще ничто, даже зевок другого проекта превышает их годовой объем торгов.
Exchange OS разрекламирован как инфраструктура следующего поколения для финансов, а на деле? Бета-тест с накоплением очков, как у школьников, собирающих наклейки. Реальной ликвидности нет. RWA-нарратив кричит во все горло, а токенизированные акции — это даже не капля в море. Соответствие требованиям регулирующих органов обсуждается уже десятилетиями, а лицензий приличных так и не получили.
Что самое отвратительное? Биржа OKX сама зарабатывает кучу денег, глубина деривативов максимальная, количество пользователей огромное, но держатели OKB не получают ни крошки. Все деньги идут в карман компании, а держатели токенов просто смотрят в пустоту, как дураки, ожидая "будущего раскрытия стоимости". Будущее? Да пошло оно к черту.
Тот "стабильный" девиз Сюй Минсина настолько "стабилен", что рыночная капитализация OKB даже не дотягивает до доли BNB. Токены других бирж растут, а OKB просто лежит мертвым грузом, как вегетативное состояние.Основное внимание в этом финансовом отчёте MSTR (ранее MicroStrategy) сосредоточено не на доходах от программного обеспечения, а на бухгалтерских колебаниях, вызванных держанием биткоина. Цена акций сильно связана с ценой BTC, а бухгалтерская прибыль и убытки в отчёте в основном обусловлены нереализованными прибылями и убытками криптоактивов.
Основной бизнес по программному обеспечению обеспечивает стабильный денежный поток, но рыночная логика ценообразования давно превратилась в биткоин-рычажные позиции. Если настроение вокруг BTC улучшится, капитал будет в первую очередь играть на гибкости MSTR; в противном случае давление на обесценение быстро подавит цену акций.
Эта ставка на прибыль по сути является ставкой на восстановление настроений BTC в первый полный торговый день после отчёта, при этом высокая гибкость сопряжена с рисками, сосредоточенными в волатильности цены монеты.Киты с длинными позициями на 400 миллионов долларов от ликвидации отделяет всего 30 долларов! Крупные игроки уходят, розничные инвесторы всё ещё держатся
BTC сегодня колеблется между 79 400 и 80 800 долларов, закрытие на уровне 79 841 доллара, отметка в 80 тысяч то теряется, то возвращается; ETH ещё слабее, стоит на 2 312 долларах, неохотно растёт и первым падает. Вопрос: кто покупает? Кто уходит? $ETH
Крупные игроки уходят, розничные держатся. Соотношение длинных и коротких позиций у розничных по BTC упало до 0,4861, много ликвидаций; у крупных игроков соотношение 0,77, они держат длинные позиции и наблюдают, доминируют медведи. ETH ещё забавнее, соотношение длинных и коротких позиций всё ещё 2,46, длинные позиции не закрыты, "упрямые" быки очень усердны. За 24 часа по всей сети ликвидировано 578 миллионов долларов, 91% из них — длинные позиции, BTC и ETH ликвидированы на 235 и 184 миллиона соответственно. Самое захватывающее — у одного кита почти 400 миллионов долларов в длинных позициях BTC+ETH, цена ликвидации ETH 2 181 доллар, минимум вчера был 2 282, всего 30 долларов до "краха", срочно добавляет маржу, чтобы выжить. $BTC
Внешние новости не влияют? Влияют сильно. Вероятность того, что ФРС 28 октября оставит ставки без изменений, около 90%, но ожидания повышения в декабре уже превысили 68%; ETF тоже не порадовали, чистый отток BTC за день составил 169 миллионов долларов, ETH — 16,07 миллиона.
Сегодня не дно, а "ждём" — ждём решения ФРС, ждём, добавит ли кит маржу на свои более чем 400 миллионов или потеряет всё #本周将公布10月FOMC利率决议 Не ведитесь на «быки заняли 2,2 раза больше», много людей не значит, что цена пойдет вверх.
① OKX 4H с 1.3025 до 1.3194, максимум 1.3288. Проще говоря: отскок есть, но уровень 1.33 пока не пробит.
② На Gate быков 2660, медведей 1228, открыто позиций на 11,07 млн монет. Проще говоря: быки действительно сжимаются, а не просто шум.
③ Финансовая ставка 0,01%, недорого. Проще говоря: затраты быков невысоки, они могут продержаться еще.
Опытные трейдеры знают, что отскок с толпой — самый рискованный момент для входа. Я склоняюсь к слабости, сначала смотрю на уровень около 1.29, если 4H закроется выше 1.33 — признаю ошибку.
Как думаешь, это быки готовят большой ход или подкармливают медведей? $XRP #XRP Основное внимание в этом финансовом отчёте MSTR (ранее MicroStrategy) сосредоточено не на доходах от программного обеспечения, а на бухгалтерских колебаниях, вызванных держанием биткоина. Цена акций сильно связана с ценой BTC, а бухгалтерская прибыль и убытки в отчёте в основном обусловлены нереализованными прибылями и убытками криптоактивов.
Основной бизнес по программному обеспечению обеспечивает стабильный денежный поток, но рыночная логика ценообразования давно превратилась в биткоин-рычажные позиции. Если настроение вокруг BTC улучшится, капитал будет в первую очередь играть на гибкости MSTR; в противном случае давление на обесценение быстро подавит цену акций.
Эта ставка на прибыль по сути является ставкой на восстановление настроений BTC в первый полный торговый день после отчёта, при этом высокая гибкость сопряжена с рисками, сосредоточенными в волатильности цены монеты.SK Hynix скоро опубликует отчет за третий квартал, и рынок единодушно ожидает, что операционная прибыль значительно вырастет, но ключевой момент уже давно не в краткосрочных результатах, а в отраслевой перестройке, вызванной кастомизированным HBM4.
Эпоха сверхприбыли, основанной на массовом производстве стандартизированной памяти, быстро подходит к концу. Начиная с HBM4, базовая логика кристалла (Base Die) должна полностью переходить на передовые логические технологии производства TSMC, производители памяти перестают быть независимыми игроками и глубоко интегрируются в экосистему ASIC и кастомных кристаллов, капитальные затраты и издержки на выход годных резко растут.
Это создает переломный момент в отрасли: хотя HBM4 может повысить цену за единицу, доля TSMC и сложные затраты на упаковку напрямую сожмут сверхвысокую валовую маржу HBM, которая ранее превышала 70%. Будущий рост прибыли будет зависеть не от скорости отгрузок, а от способности контролировать кастомизированную цепочку и удерживать переговорные позиции.
Когда HBM перестанет быть «дефицитным массовым товаром» и превратится в «эксклюзивный кастомный продукт, связанный с контрактным производством», кто, по вашему мнению, сможет лучше выдержать двустороннее давление со стороны контрактных фабрик и разработчиков чипов — Hynix или Samsung?
Что касается завтрашнего отчета SK Hynix за третий квартал, если подытожить одной фразой: результаты будут очень впечатляющими, но реакция капитального рынка может быть достаточно осторожной и даже разнонаправленной.
#SK海力士Q3财报在即，HBM4能否提振盈利？ $ENS
Сегодня много важных новостей, но я сначала отмечу малоизвестное: ENSv2 запущен в основной сети Ethereum. Протокол полностью переписан, поддерживает 36 миллионов имён, более 600 приложений для разрешения, а также выпущен памятный NFT. Обновление такого масштаба в других монетах давно бы вызвало рост.
Однако цена меня разочаровала: на OKX сейчас 5.145, за 24 часа упала с 5.302 примерно на 3%, максимум 5.32, минимум 5.029; на Binance 5.129, падение 3.13%, примерно то же. Фондовый сбор 0.01% на первом уровне, открытых контрактов всего 1.65 млн долларов, очень тихо.
Пробежался по изменениям: годовая плата за домены от 5 символов выросла с 5 до 8 долларов, льготный период сокращён с 90 до 28 дней, при долгосрочной регистрации максимум скидка 44%. Протокол действительно меняется, и плата растёт. Мое мнение: цена в день запуска не показатель, настоящее испытание — будет ли кто-то регистрировать или продлевать из-за этой версии. Цену не прогнозирую, сначала посмотрю данные пользователей за месяц.
#本周将公布10月FOMC利率决议 $BTC
Сегодня по линии ETF сразу три новости, почему же BTC по 80 тысяч всё ещё так тихо движется? Руководитель исследований Galaxy сказал, что часть долгосрочных средств в Q3 увеличила позиции в биткоин-ETF, у его клиента SIGFIG добавилось 73 миллиона долларов; VanEck выпустил комплексный ETF, объединяющий биткоин, акции, облигации и золото; индексные данные BTC ETF от BlackRock тоже будут размещены в блокчейне. Раньше любая из этих новостей могла поднять рынок.
Проверил цены: OKX сейчас 80413, за 24 часа в диапазоне 79505-80835; Binance 80384, минимум 79468, за 24 часа падение 0.24%, данные совпадают. Фондовый сбор 0.01% на первом уровне, нейтрально с небольшим уклоном в плюс; открытые позиции по контрактам 2.57 миллиарда долларов, кредитное плечо не изменилось — новости летят, а позиции стоят.
Заседание ФРС как раз в эти два дня, решение ещё не принято, крупные игроки, как я понимаю, пока не двигаются. Что касается покупок ETF, когда они начнут влиять на цену, я слежу, но пока не дождался.
#本周将公布10月FOMC利率决议 #SK海力士Q3财报在即，HBM4能否提振盈利？
Мой прогноз: третий квартал будет рекордно успешным, с высокой вероятностью достигнет или немного превысит пониженный прогноз прибыли около 77 трлн корейских вон, но основным фактором роста станет повышение цен на обычную DRAM, а не HBM4. Поставки HBM4 отстают от ожиданий из-за задержки Nvidia Rubin, реальный рост прибыли начнется после четвертого квартала, к тому же Samsung отвоевывает долю рынка. Рынок будет больше ориентироваться на прогнозы, а не на результаты третьего квартала.#谷歌云业务增长82%，AI投入回报如何？
谷歌盘后开奖，期权佬这次真金白银押了多？
Братья, 28-го числа после закрытия торгов Google опубликует результаты за 3-й квартал, текущая цена 316.8, в этом году в Mag7 на последнем месте, вырос всего на 2%. Но рынок опционов уже проголосовал ногами.
Будет ли превышение ожиданий? Выручка, скорее всего, без проблем. Ожидания рынка — 127,8 млрд, рост на 25% в годовом выражении, темпы роста облачного бизнеса стремятся к 90%.
Но помните урок второго квартала: даже если результаты превзойдут ожидания, акции всё равно упали на 7%, потому что капитальные расходы взлетели, свободный денежный поток впервые с момента выхода на биржу стал отрицательным. На этот раз внимание не к выручке, а к тому, поднимется ли руководство по capex и насколько велик денежный разрыв.
Как ставят опционы?
С уклоном в бычий тренд, но с защитой. Соотношение недельных Call/Put достигло 2.6 к 1, соотношение открытых позиций Put/Call — 0.72, Call явно доминируют. Но не стоит увлекаться — 25-delta skew взлетел до 13, премия по путам растёт, что означает, что быки, покупая рост, также тратятся на защиту от падения. Имплайд волатильность оценивает однодневные колебания около 6%, диапазон от 303 до 338.
Моё мнение: деньги на опционы ставят на то, что «облако выдержит, поиск не рухнет». Но настоящая бомба — на конференц-звонке — Пичаи уже заявил, что вычислительные мощности передаются DeepMind, потолок облачного бизнеса сдерживается собственными силами. Направление бычье, но не стоит гнаться за ростом.