Orbit Post Sitemap
Братья, не ожидал, что сегодня AKE устроит нам движ 😂
За 24 часа рост на 93%, объем торгов 353 млн U, внесли в скучное криптосообщество давно не виданную страсть.
Но интересно, что за последние 7 дней он упал на 73%, а за последние 30 дней — на 81%. Поэтому я склонен рассматривать сегодняшнюю волну как сильный отскок после перепроданности, а не как начало нового восходящего тренда.
Мое личное мнение: я верю в рыночный интерес, который он вызывает, но на этом уровне я не буду догонять рост.
Слишком большой рост за короткий срок, прибыльные позиции могут быть реализованы в любой момент, а ранее зафиксированные убытки тоже нужно переварить. Особенно после подъема к уровню 0.005, если не будет эффективного прорыва с увеличением объема, вполне нормально ожидать откат или даже быстрое падение.
Моя стратегия ясна: не гоняться за этим большим бычьим свечением, дождаться отката и посмотреть на поддержку. Если ключевые уровни удержатся, тогда можно подумать о второй возможности. Если же объемы упадут и поддержка будет пробита, лучше пока наблюдать.
Лучше заработать меньше, чем покупать на пике эмоций и становиться чьей-то жертвой. 😂
#非农今晚揭晓，美股大跌后市场如何押注12月加息？ $AKE $XLU
Может ли повествование об энергопотреблении дата-центров компенсировать чувствительность коммунальных предприятий к процентным ставкам?
Сегодня вечером данные по занятости могут пересмотреть долгосрочные процентные ставки. Новый спрос на электроэнергию требует строительства и финансирования, нельзя пропускать этапы капитальных затрат, регулируемой доходности и возмещения затрат. Рост спроса может сначала превратиться в финансовое давление.
Если проекту разрешено возмещать затраты и структура финансирования устойчива, долгосрочная доходность становится яснее; если капитальные затраты растут быстрее, чем подтвержденная доходность, повествование отрасли также может снизить краткосрочные денежные потоки.$SNDK 不追高，等回补缺口后再操作｜方向：反弹，但不是反转 昨天收出的是典型的恐慌性抛售K线：放量 3 倍、收在最低点、RSI 24；今天盘前反弹 10% 是空头平仓带来的反弹。但 806 只是抛物线行情回撤到 71% 位置，下一档真正支撑在 647（78.6% 回撤位）。今晚如果高开后回补并跌回 860 下方，就是标准的一日反弹，不要把它当成底部。 $SNDK 为什么跌得这么狠（三个原因叠在一起） 1. 周期见顶预期，不是业绩问题
Q3 营收 110.31 亿（同比 +378%）、毛利率 85.1%、EPS 49.51 全部超预期，指引也超预期。但市场买的是“增速的二阶导”——NAND 均价环比：Q2 +70% → Q3 +20% → Q4 指引 ≈ 0%。涨价这台发动机熄火了。 2. Kioxia 的指引是关键导火索
10-30 Kioxia 公布营收 2.48 万亿日元，下季指引约 2.5 万亿——几乎没有环比增长。而 SanDisk 与 Kioxia 是合资生产 NAND 的伙伴，市场直接把这份指引当成整个 NAND 周期的顶部信号。 3. 11-05 的板块性杀跌
Tre$ETH Индекс полупроводников Филадельфии обвалился на 12,25%, все 30 компонентов снизились, SanDisk упал более чем на 22%, Micron и Western Digital — более чем на 17%, Nvidia — на 9,26%, Tesla — почти на 11%.
Это не обычные колебания после выборов, это концентрированная распродажа, вызванная политическими сигналами и пересмотром нарратива о капитальных расходах на AI.
🩸 Почему BTC тоже рухнул? Потому что на этот раз его роль — «агент AI»
BTC упал с отметки выше 81 000 до примерно 75 600, за 24 часа потерял более 5%, более 210 000 человек на всей сети ликвидированы, из них 90,9% были в лонгах.
Но здесь есть ключевой момент: падение на фондовом рынке было даже сильнее, чем у самого BTC. Это указывает на то, что давление продаж в основном связано с ликвидацией кредитного плеча на фондовом рынке, а не с систематической распродажей со стороны держателей на блокчейне. На блокчейне не наблюдается сигналов ухудшения фундаментальных показателей криптовалюты, таких как массовый вывод крупных китов, резкий рост чистого притока на биржи или масштабный выкуп стейблкоинов.
Что действительно произошло: хедж-фонды были вынуждены закрывать длинные позиции по AI, им нужны были самые быстрые инструменты для реализации активов и пополнения маржи. Коэффициент скользящей корреляции BTC с Nasdaq 100 за 30 дней находится в диапазоне 0,6-0,69, что исторически высоко. Когда акции AI рухнули, BTC был воспринят как высокобета-агент AI и ликвидирован вместе с ними. Это не плохие новости для крипты, а BTC стал банкоматом в условиях шока ликвидности.
$BTC $SOL
#美股遭大幅抛售：费城半导体指数创2020年3月以来最大单日跌幅 $TAO
Я не слишком рассматриваю слова «квантово-устойчивый кошелек» как причину для покупки завтра. Кошелек, который Bittensor выпустил на этот раз, поддерживает постквантовую подпись и автоматическую ротацию ключей, что действительно дополняет долгосрочную безопасность, но между запуском функций продукта и миграцией пользователей, а также принятием сети, еще очень большой промежуток.
Текущая цена TAO около 225,3 долларов, 24-часовой минимум 212,02; бессрочные позиции около 15,14 млн долларов, ставка финансирования около 0,0061%, немного выше обычного базового уровня. За день цена упала примерно на 4%, но кредитное плечо по позициям не слишком большое, по крайней мере, на данный момент это не похоже на сжатие деривативных средств в одну сторону.
Я предпочитаю рассматривать это как технический прогресс, а не как спрос на токен. Будет ли кошелек действительно использоваться в экосистеме, дальше зависит от интеграции и данных миграции, а само объявление пока на этом заканчивается.
#美股遭大幅抛售：费城半导体指数创2020年3月以来最大单日跌幅 #非农今晚揭晓，美股大跌后市场如何押注12月加息？ Рынок США уже учёл давление высоких ставок и коррекцию оценок в секторе AI после недавнего падения, теперь внимание сосредоточено на сегодняшних данных по занятости, особенно на двух ключевых показателях: новых рабочих местах и темпах роста зарплат. В настоящее время рынок ставок сохраняет высокую вероятность повышения ставки в декабре, но мнения расходятся: трейдеры с одной стороны опасаются, что устойчивость занятости поддержит инфляцию, с другой — боятся, что дальнейшее ослабление фондового рынка заставит ФРС действовать осторожно.
Если данные по занятости и почасовой оплате окажутся значительно выше ожиданий, это будет означать, что рынок труда остаётся горячим, а снижение инфляции затруднено, вероятность повышения ставки в декабре быстро возрастёт, доходность гособлигаций США повысится, а акции роста, криптовалюты и золото с серебром продолжат испытывать давление. Если данные окажутся значительно слабее, при одновременном росте безработицы, ожидания повышения ставки быстро снизятся, рынок начнёт торговать «приостановку ужесточения», а технологические акции и золото получат окно для восстановления.
Если данные будут в пределах ожиданий, рынок, вероятно, будет колебаться, а ФРС продолжит выжидать, не давая чётких сигналов. Также стоит обратить внимание на ревизию предыдущих данных: понижение укажет на более слабую реальную занятость, повышение — усилит ястребиные интерпретации.
Краткосрочное резкое падение рынка США уже частично сняло пессимизм, но если данные по занятости превзойдут ожидания, давление на продажи продолжится; только устойчивое охлаждение занятости сможет ослабить давление на оценки, вызванное высокими ставками. $BTC $ETH $SNDK #非农今晚揭晓，美股大跌后市场如何押注12月加息？
Сегодня вечером, скорее всего, данные по занятости окажутся немного выше ожиданий рынка, вероятность сохранения уровня безработицы на уровне 4,2% самая высокая, в целом ситуация характеризуется умеренным восстановлением занятости, но без перегрева.
ADP растет второй месяц подряд, первичные заявки на пособие по безработице близки к историческому минимуму, что указывает на отсутствие значительного расширения увольнений в американских компаниях. Однако темпы найма остаются медленными, поэтому я считаю, что умеренное превышение ожиданий по занятости более вероятно, чем сильный рост свыше 200 тысяч. ADP также нельзя напрямую рассматривать как прогноз официальных данных по занятости.
Для инвесторов, которые сегодня вечером планируют следить за акциями $SOXL, $AAOI, $IREN, я считаю, что оптимальным результатом будет увеличение занятости на 50–80 тысяч человек, сохранение уровня безработицы на 4,2% и рост зарплат без превышения ожиданий. Это не будет означать явного ухудшения рынка труда и не усилит ожидания дальнейшего повышения ставок ФРС.
Но не стоит забывать о данных по индексу потребительских цен США за октябрь, которые выйдут во вторник, 10 ноября: если сегодня занятость будет умеренной, а инфляция на следующей неделе окажется ниже ожиданий, это создаст макроэкономические условия для продолжительного роста технологических акций.В исправленном рынке не обязательно, что тот, кто первым растёт, сможет удержать деньги
$BTC вернулся выше 81 000 долларов, основные альткоины двинулись первыми.
Вне круга думают, что тот, кто растёт вместе, самый достойный для покупки.
Что это за цифра: выкуп и сжигание протокольных доходов, это когда проект использует заработанные деньги, чтобы выкупить свои монеты на рынке.
Выкупленные монеты сразу аннулируются, обращение уменьшается.
Деньги не попадают в чей-то карман, они просто исчезают.
Кто выставляет ордера здесь: только у тех, у кого есть реальные доходы от монет, есть деньги на это.
Те, кто полагается только на эмоции, растут быстро, но при охлаждении нет поддержки.
Если отталкиваться назад, чтобы понять, сможет ли выкуп продолжаться, смотрят на доходы, а не на рост.
Ранний рост не означает удержание.
Деньги на выкуп приходят из доходов, доходы не увеличиваются из-за одной свечи роста.
#比特币承压，ETF近7日净流出约11亿美元 $BTC Проблемы с аппаратным кошельком чаще всего связаны не с кражей приватных ключей, а с тем, что сначала выходит из строя приложение.
Nexus App от Keystone недавно подвергся сетевой атаке, из-за чего часть пользователей не могла нормально пользоваться сервисом. Команда заявила, что усилила защиту серверов и пока не обнаружила влияния на активы или личные данные пользователей. Точка атаки была на стороне сервера, а не на самих приватных ключах.
Особенно интересно наблюдать за ситуацией на двух платформах. Версия v1.3.7 уже доступна в Google Play, а iOS-версия всё ещё ожидает проверки в App Store. На Android можно быстро исправить ситуацию, а Apple требует ждать в очереди, и именно этот промежуток времени представляет собой уязвимость.
Официальное решение: до выхода iOS-версии пользователи могут использовать сторонние кошельки, поддерживаемые Keystone, для подписания транзакций. Устройство остаётся работоспособным, прерывается только облачный сервис.
Основная идея покупки аппаратного кошелька — вернуть доверие из рук биржи к себе. Приватные ключи $BTC и $ETH действительно хранятся в офлайн-устройстве, но вещание, запросы, прошивки и сопутствующие приложения всё равно подключены к сети. Ключи заперты в сейфе, а система доступа — на чужих серверах.
Официально также предупреждают перед установкой убедиться, что разработчик — Yanssie HK Limited. Такие предупреждения редки, и их появление говорит о реальном существовании поддельных версий.
Правильный вопрос не в том, были ли потери монет в этот раз, а в том, сможете ли вы подписать транзакцию, если сопутствующее приложение полностью перестанет работать.О предстоящих операциях с 38u
В настоящее время поддержка BTC находится в диапазоне 76000-74000, нет необходимости, как у большинства, делить уровни на 75500, 75000 и т.д. в такой фазе бокового движения.
Не исключена возможность пробоя с «иглой» до 72000. В краткосрочной перспективе уровень 74000 является сильной поддержкой двухдневной скользящей средней и уровнем себестоимости краткосрочных держателей. Если этот диапазон будет пробит, возможен каскадный сброс позиций краткосрочных держателей с убытками.
Что касается данных по занятости вне сельского хозяйства (Nonfarm Payrolls), реализация ожиданий повышения ставок обычно приводит к отскоку BTC примерно на 30%, то есть до уровня около 78000. Если будет «игла» вниз с быстрым возвратом (V-образное восстановление), стоит рассмотреть частичную фиксацию прибыли в диапазоне 77000-78000.
Согласно текущим ставкам финансирования, которые утром снизились с примерно 10% годовых до около 3% годовых, многие длинные позиции закрываются.
При небольших объемах позиций можно рассмотреть поэтапное открытие позиций, чтобы избежать упущенной выгоды и предотвратить ликвидацию из-за высокой маржи за один раз.
Эти 38u будут вложены в позицию на уровне 76000 с плечом 20x и объемом 10u,
с первой докупкой 10u при ускоренном пробое до около 74000, и крайней докупкой оставшихся 18u при экстремальном пробое до 72000.Ключевые переменные сегодня вечером: три сценария по данным по занятости вне сельского хозяйства
ADP уже дал предварительный сигнал о силе: в октябре прирост занятости по ADP составил 86 тыс., что выше ожидаемых 69 тыс.; индекс занятости в секторе услуг ISM вырос до 51,4, расширение наблюдается второй месяц подряд; индекс цен в секторе услуг ISM остается высоким — 73,0, инфляционное давление не снято. Ожидания по повышению ставки в декабре достигли примерно 79%.
Сценарий Условия Потенциальное влияние на BTC
🟢 Умеренно слабый/близкий к ожиданиям (наиболее благоприятный) Прирост занятости около 65 тыс., замедление роста зарплат Усиливается нарратив мягкой посадки, ФРС не нужно чрезмерно ужесточать политику, наиболее благоприятно для рисковых активов, бычий настрой
🟡 Значительно выше ожиданий (отрицательно, но ограниченный шок) Сильный рост занятости и зарплат Усиливает ценообразование повышения ставок, краткосрочное давление, но рынок уже знаком с этой логикой, шок может быть относительно ограниченным, возможен отскок после распродажи
🔴 Значительно ниже ожиданий + рост безработицы Значительный провал по занятости Опасайтесь перехода рынка от «беспокойства по ставкам» к «беспокойству по росту», американский фондовый рынок может продолжить падение, BTC также под давлением
Ключевые рекомендации: не гоняться за первой свечой до и после публикации данных, дождаться подтверждения закрытия на 15 мин/1 час, использовать малые позиции, низкий кредитный рычаг, заранее установить стоп-лосс. Данные по занятости вне сельского хозяйства — единственный катализатор сегодня вечером, способный сломать паттерн «слабого восстановления после резкого падения». $BTC $ETH $SNDK #比特币承压，ETF近7日净流出约11亿美元 Ликвидации показывают, кто был переполнен 📊 Более $1 млрд уничтожено в этом крахе, в основном лонги — и доминирование $BTC выросло до 57,45%, так как деньги спрятались в BTC, а не в альтах. Когда доминирование растет во время распродажи, альты страдают первыми. Поддержка: $75,000. Сопротивление: $77,770. Вы переходите в BTC или охотитесь за альтами на минимумах? 👇 #Bitcoin #BTC #Crypto#AAOIQ3营收同比增长128%，连续六季创新高 Влияние этого финансового отчёта на крипторынок скорее негативное, чем позитивное, и причина в макроэкономическом окне, в котором он опубликован:
Сам отчёт: выручка превзошла ожидания, но прогнозы на будущее значительно ниже ожиданий. Выручка AAOI за 3-й квартал составила 269,9 млн долларов, что немного выше консенсуса в 268,1 млн, но медианный прогноз выручки на 4-й квартал — 402,5 млн долларов, что значительно ниже прогноза аналитиков в 427,3 млн; компания также предупредила о задержках расширения мощностей в США из-за проблем с электроснабжением. Акции после закрытия торгов упали примерно на 10%. Это означает, что, несмотря на сохраняющийся сильный спрос на AI-оптические модули, рынок больше обеспокоен сигналами замедления темпов роста в будущем.
Макроудар в тот же день: паника из-за регулирования AI вызвала одновременный обвал технологических акций и крипторынка. 5-6 ноября, после промежуточных выборов в США, когда Демократическая партия получила контроль над обеими палатами Конгресса, рынок быстро оценил риск ужесточения регулирования AI-центров обработки данных. Nasdaq в течение сессии упал более чем на 5%, индекс полупроводников Филадельфии за день упал на 12%, акции Nvidia упали на 9%, Micron — более чем на 17%. Паника быстро распространилась на крипторынок через межактивные связи: биткоин упал ниже 76 000 долларов, эфир — около 2200 долларов, ликвидировано более 1 млрд долларов маржинальных позиций по всему рынку. Падение крипторынка в тот день участники рынка напрямую связывали с тем, что «биткоин слишком похож на акции AI» — триггером стал не внутренний фактор крипты, а крах ожиданий по регулированию AI-технологий.ETH сегодня следует за общим рынком и ослабевает, основная причина — вчера вечером резкое падение технологических акций на американском рынке, что вызвало рост настроений риска, а также массовое закрытие длинных позиций с кредитным плечом, что привело к коллективной распродаже на крипторынке. У ETH эластичность выше, падение глубже, чем у BTC.
Макроисточник: паническая распродажа технологических акций на американском рынке
Вчера вечером Nasdaq упал на 5,52%, рынок опасается ужесточения регулирования AI и сокращения капитальных затрат на вычислительные мощности, что ведет к оттоку средств из высокорисковых активов. Корреляция между криптоактивами и технологическими активами выросла, что напрямую вызвало обвал.
Цепная ликвидация деривативов усиливает падение
Ранее накопилось много длинных позиций с кредитным плечом, после пробоя цены сработали каскадные ликвидации, все длинные позиции были массово закрыты, давление продаж усилилось само по себе, ускоряя нисходящее движение.
Свойства ETH: более высокая эластичность
ETH относится к более рискованным активам, в условиях системного бегства от риска он обычно отстает от BTC и корректируется сильнее; в данном случае это не отдельный негатив для Ethereum, а системная коррекция.
Финансовый аспект: отток средств из ETF, институциональное хеджирование
Отток средств из спотовых ETF, институциональные инвесторы временно сокращают экспозицию в криптоактивах, отсутствует поддержка покупок, что сдерживает цену. SNDK с плавающей прибылью около 6,36 млн$, INTC около 4,03 млн$, SOXL около 2,33 млн$, MU около 2,25 млн$, общая плавающая прибыль превышает 30 млн долларов — это счёт крупного китового шорта по американским акциям в секторе AI/полупроводников.
Lookonchain отслеживает: этот адрес держит крупные короткие позиции по американским акциям, особенно по акциям, связанным с AI, полупроводниками и памятью, в настоящее время большинство позиций в прибыли, общая нереализованная прибыль превышает 30 млн долларов. На момент написания BTC≈75777, ETH≈2233.
Я, наоборот, считаю: все позиции в плюсе, это скорее комплексный шорт на "охлаждение AI-нарратива", а не ставка на одну конкретную чиповую акцию.
Как думаешь, этот шорт продолжит увеличивать общую плавающую прибыль или сначала достигнет пика около 30 млн и начнёт отдавать прибыль? Хочешь увидеть продолжение — подпишись
$MU $INTC $SOXL Micron за 710 долларов — вы покупаете на дне или ловите падающий нож?
С 1255 до 656, падение более 40%. Тайваньский завод остановлен, доля DRAM теряется, сектор полупроводников рушится — но только что бессрочный контракт с 650 резко отскочил до 710. Это действительно перепроданный отскок и шанс спастись или последний подъем перед крахом нарратива AI-памяти от манипуляторов?
Сначала взглянем на поверхность: плохие новости, но цена не падает.
4-5 ноября Micron упал на 17%, вместе с Nasdaq был смыт кровью. Тайваньский завод HBM стоимостью 3-4,5 млрд долларов приостановлен из-за трудового конфликта, доля DRAM упала с 26% до 21%, Samsung и SK Hynix наступают.
Но посмотрите на график — после закрытия на 656 с большой медвежьей свечой, в предторговом периоде сразу отскок до 710.
Первое: падение на 40% — это не риск, а наконец-то возможность.
С исторического максимума 1255 25 июня цена упала до 656, почти без значительных отскоков. За полгода цена уполовинилась, розничные инвесторы сливались, институционалы ругались.
Но вы считали оценку?
Прогноз на 2026 финансовый год: доход 133 млрд, чистая прибыль 85 млрд, валовая маржа 87%. После падения P/E (TTM) всего 8-11, а в перспективе еще ниже.
Компания с годовой прибылью 85 млрд торгуется с P/E 8. Вы скажете, что это пузырь?
Целевые цены аналитиков обычно выше 1500 долларов, рейтинг "покупать" не менялся. Падает цена акции, а не бизнес.
Второе: HBM продается до 2027 года, а вы волнуетесь из-за одного завода на Тайване?
Тайваньский завод начнет работу только в 2028, трудовой конфликт приостановил будущие мощности, текущая работа идет нормально. Рынок берет переменную через три года и сбивает цену, которая приносит сотни миллиардов за квартал.
Это называется эмоциональной распродажей, а не фундаментальной.
Что же действительно фундаментально? Производственные мощности HBM почти полностью распроданы, стратегические клиентские соглашения до 2030 года, дефицит в цепочке поставок ожидается до 2027-2028. Потребность в памяти для AI-центров обработки данных не замедляется, а просто не хватает.
Вы боитесь замедления расходов на AI? Micron в первом квартале 2027 финансового года прогнозирует доход 61,5 млрд ±1,5 млрд, EPS 38,15 ±1. Прогноз компании гораздо надежнее рыночных страхов.
Третье: технически цена колеблется между 650 и 710, быки и медведи борются.
Дневной график упал более чем на 40% от ATH, вошел в четкий нисходящий канал, сейчас это перепроданный отскок после второй волны медвежьего движения.
Поддержка: 650-670 — недавние минимумы и психологический уровень, 600 — еще сильнее.
Сопротивление: 750-780 — максимум отскока и зона высокой активности, далее 800-850.
RSI поднялся из зоны перепроданности, но дно не подтверждено. Объемы растут — давление продаж есть, но и покупатели активны.
Ключевой вопрос: сможет ли цена удержаться выше 750? Если да — отскок станет разворотом; если нет — 650 придется тестировать снова.
Борьба быков и медведей, решайте сами:
С одной стороны:
Годовая прибыль 85 млрд, P/E всего 8-11, исторически низкая оценка
Производственные мощности HBM распроданы, клиентские соглашения до 2030
Аналитики рекомендуют покупать, целевые цены значительно выше текущих
Поддержка 650-670 проверена многократно, начался перепроданный отскок
Долгосрочный дефицит AI-памяти не нарушен
С другой стороны:
Тайваньский завод остановлен, расширение мощностей под вопросом
Доля DRAM упала с 26% до 21%, конкуренция усиливается
ФРС не снижает ставки, возможно повышение, давление на высоко оценённые технологические акции
Среднесрочный нисходящий канал не пробит, технически медвежий тренд
Бета 2.4-3, рынок трясется — акция трясется сильнее
Ключевые уровни
Сопротивление сверху: 750-780 → 800-850 → 1000
Поддержка снизу: 680-700 → 650 → 600
Стратегия действий
Краткосрочные трейдеры:
Ждите отката к 680-700 и стабилизации, входите небольшими позициями, стоп под 650, цель — сначала продать половину на 750-780. Если объемы падают и пробивают 650 — не покупайте, лучше наблюдать или пробовать короткие позиции на 600. Бессрочный контракт с плечом не выше 5-10x, следите за ставками и риском ликвидации.
Среднесрочные игроки:
Покупайте частями в диапазоне 650-700, стоп под 600 или нижней границей канала. Первая цель 800-900, вторая — выше 1000. Если цена удержится выше 800 и пробьет верхнюю границу нисходящего канала — докупайте.
Долгосрочные инвесторы:
Логика AI/HBM не нарушена, после падения на 40% появилась привлекательность. Инвестируйте регулярно или частями, цель — возврат к предыдущим максимумам. Следите за отчетом за декабрь, развитием трудовых отношений на Тайване, ценами на память и решениями ФРС. Фундаментальная база вас поддержит, но не ждите возврата к 1255 завтра.
Сейчас Micron похож на полупроводниковый сектор в конце 2022 года —
99% думали, что "расходы на AI рухнут, цикл памяти достиг пика", но как только HBM стал дефицитным, цена акции выросла в несколько раз с дна.
$BTC $ETH $MU После того как Демократическая партия получила ключевые места, политический ландшафт изменился, и рынок сразу начал опасаться ужесточения регулирования, а наиболее чувствительными направлениями стали строительство AI-центров обработки данных, расширение вычислительных мощностей и крупные технологические компании, которые могут столкнуться с более строгим контролем. В ходе последнего бычьего рынка на американском фондовом рынке AI был самой сильной движущей силой роста, и как только эти ожидания были поставлены под вопрос, начались распродажи. Цепочка передачи была очень очевидна: индекс Nasdaq упал почти на 6% за ночь, установив рекорд по падению в пунктах за один день; индекс полупроводников Филадельфии рухнул более чем на 12%; индекс страха VIX превысил 25, увеличившись за день более чем на 45%. Действия капитала были также прямыми — не переход от одной акции к другой, а выход из рисковых активов и переход к краткосрочным американским облигациям в качестве убежища, масштаб американских денежно-рыночных фондов достиг исторического максимума в 8,016 триллиона долларов. Деньги не исчезли, просто они больше не хотят рисковать. Сегодня утром после открытия эта эмоция быстро перешла через Тихий океан. Южнокорейский рынок упал более чем на 8%, что напрямую вызвало срабатывание автоматической приостановки торгов, индекс KOSPI опустился ниже 5000 пунктов, акции Samsung Electronics упали на 9,98%, SK Hynix — на 11,7%; индекс Nikkei также приблизился к технической медвежьей тенденции. Крипторынок последовал вниз до 75200, что неудивительно. Но, честно говоря, выборы — это лишь искра. Многие компании зависят от постоянного заимствования для расширения производства. В условиях высоких процентных ставок рост, финансируемый за счет долгов, первым подвергается распродаже, и это является основной причиной коллективного отступления в AI-трейдинге. Затем последовала паника. Распродажа распространилась с акций полупроводников на весь технологический сектор, крупные объемы капитала перешли в краткосрочные американские облигации, что указывает на не просто обычную ребалансировку, а на отступление от риска. Это можно назвать искусственным лопанием пузыря AI.#Anthropic11月IPO计划或面临变数
У меня есть что сказать
Я смотрю на эту новость вместе с вчерашним падением Nasdaq на 5,5%, и картина становится ясна: Reuters сообщает, что некоторые потенциальные инвесторы IPO Anthropic считают оценку в 1,5 триллиона долларов слишком высокой и хотят более привлекательного прайсинга; ранее ожидалось, что компания проведет роудшоу и выйдет на биржу в ноябре, теперь это может быть отложено, а объем привлечения средств может сократиться с изначального до примерно 80 миллиардов, оценка упадет с 2 триллионов до 1,5 триллиона. Компания все еще убыточна и несет огромные обязательства по закупке вычислительных мощностей.
Моя интерпретация такова: это не только проблема Anthropic, а закрытие окна для AI IPO. Вчера полупроводниковый сектор упал на 12%, вышли отчеты IREN и AAOI, и рынок быстро снижает терпимость к «сжиганию денег ради роста». Даже самая яркая звезда AI вынуждена пересматривать оценку, что говорит о синхронном ужесточении аппетита к риску на первичном и вторичном рынках. Для криптосферы это предупреждение настроений: если нарратив AI будет опровергнут, высокобета-активы будут переоценены.
Текущая цена BTC около 75200, я продолжаю держать пустую позицию и жду данных по занятости в 21:30. Мой план: задержка IPO в краткосрочной перспективе не обрушит BTC напрямую, но усилит панику; если 75000 удержится — посмотрим дальше, при пробое вниз — цель 73000. До выхода данных по занятости все позиции сокращаю до уровня, позволяющего спокойно спать.
Этот анализ актуален на данный момент, будьте осторожны. $BTC $ETH $SNDK $XLY
Как данные по занятости влияют на сектор потребительских товаров длительного пользования?
Сегодня вечером выйдет отчет с обновленными данными по рабочим местам, зарплатам и уровню безработицы. Покупательная способность домохозяйств зависит от стабильности занятости и реальных доходов, но высокие процентные ставки сдерживают финансирование крупных покупок, таких как автомобили и путешествия. Рост номинальной заработной платы не может в одиночку отражать состояние потребления.
Если занятость стабильна, зарплаты растут быстрее стоимости жизни, а давление на потребительский кредит ослабевает, то оценка спроса улучшается; если же растет уровень просрочек и зависимость от акций, я снижаю ожидания по прибыльности.$DOGE Ребята, послушайте мой совет, эта ситуация с DOGE слишком странная. 📉 На рынке висят ордера, собаки кусают друг друга, объем внезапно сжался в одну линию, крупные игроки с серпом в руках уже долгое время, ждут, когда розничные инвесторы начнут распродавать. Чёрт возьми! Я следил за уровнем 0.0724 три дня, предыдущая поддержка постоянно тестируется, типичный финал коррекции. Не гонитесь за ростом, заходите по частям на отскоке 0.0720-0.0724, не превышайте 20% от позиции, стоп-лосс на 0.0708. Эта ситуация действительно уникальна, снаружи нет новостей, всё держится только на вливании капитала, мы просто тайно следуем за крупными игроками. 🧘♂️
👇👇👇#非农今晚揭晓，美股大跌后市场如何押注12月加息？
Сегодня вечером не бомбите мой счет!
В 21:30 по пекинскому времени будет опубликован отчет по занятости в США за октябрь, который находится в крайне опасной точке рынка: индекс Nasdaq в четверг обвалился на 6,4% в результате "AI торгового краха", а количественные CTA-фонды начали чистые продажи. В это время американский рынок погружен в типичный парадокс "хорошие новости — плохие новости" — сильный отчет по занятости не спасает рынок, а наоборот, подрывает веру в оценку AI и вызывает новую "процентную бомбу" в виде повышения ставок в декабре.
Почти 100% ожиданий повышения ставки в декабре, полный откат технологических акций США и кардинальные изменения политического ландшафта после промежуточных выборов.
Худшие данные сегодня вечером
Ястребиный удар (прирост > 85 тыс., или уровень безработицы снижается до 4,1% / месячный рост зарплат ≥ 0,4%): самый опасный сценарий. Доходность гособлигаций и индекс доллара (USD/JPY может превысить 159) резко растут, вероятность повышения ставки в декабре приближается к 90%+, "распад логики AI + рост ставок" создают двойной удар по рынку, индекс Nasdaq и высокорисковые активы с высоким бета (включая криптовалюты) сталкиваются с новой волной ликвидного ужесточения и распродаж 🐻Потеряно 3 триллиона долларов за день, индекс полупроводников Филадельфии показал самое большое однодневное падение с марта 2020 года, корейский рынок акций сразу же приостановил торги, а вчерашний самый тяжелый удар пришелся не на крипторынок, а на самую жесткую сделку в сфере AI
Есть один момент, на который, возможно, вы не обратили внимание: Nasdaq упал на 5,52%, биткоин — на 5,28%, почти одинаково. Раньше, когда крипторынок падал, он падал в несколько раз сильнее американского рынка акций, а теперь они сравнялись. Что это значит? Это значит, что пузырь на крипторынке уже давно сдулся, самый большой пузырь сейчас не у нас, а в AI
Кто-то еще спрашивает, уйдут ли деньги в медицину или оружие — не стоит об этом думать. Сейчас происходит полное бегство, выход из переполненных сделок в AI и переход в наличные. Это не смена направления, а отсутствие альтернатив
На крипторынке биткоин на уровне 76047, вчерашний минимум 75200 не пробит, можно считать, что удерживается, но за последние 7 дней из ETF вышло около 1,1 миллиарда долларов, этот риск сохраняется. Можно сказать, что падение остановилось, но нельзя говорить о развороте к росту
Так что на что смотреть дальше? Не нужно следить за чем-то другим, просто смотрите, когда полупроводники перестанут падать. Пока они не остановятся, никто не может чувствовать себя спокойно. Когда они стабилизируются, только тогда биткоин на этом уровне можно считать действительно закрепившимся
Как вы думаете, это вершина AI или золотая лихорадка?
#美股遭大幅抛售：费城半导体指数创2020年3月以来最大单日跌幅 $BTC $ETH $SNDK # Сегодня вечером отчёт по занятости в США, и я считаю, что заработать на быках или медведях будет не так просто.
В 21:30 публикуются данные по занятости в США.
Моё мнение: настоящая опасность сегодня — не в том, хорошие или плохие данные, а в том, что рынок уже слишком много учёл в своих ожиданиях.
Если данные по занятости окажутся лучше ожиданий, рынок может снова начать опасаться замедления снижения ставок ФРС, доходности американских облигаций и доллар могут укрепиться, а технологические акции и полупроводники продолжат испытывать давление.
Если данные по занятости будут явно слабыми, ожидания снижения ставок могут усилиться, но также стоит опасаться другой ситуации: рынок начнёт торговать рецессию в экономике США.
Вот что сегодня вечером самое интересное.
**Хорошие новости не обязательно приведут к росту, а плохие — к падению.**
Особенно после вчерашнего массового обвала технологических акций, я считаю, что сегодня вечером стоит наблюдать не за первой пятиминутной свечой, а за тем, смогут ли после публикации данных Nasdaq, индекс доллара и доходность облигаций США двигаться в одном направлении.
Лично я склоняюсь к тому, чтобы сначала выждать и не спешить делать ставки на направление.
В конце концов, самое любимое занятие рынка — заставить всех, кто считает себя умным, одновременно ошибиться в выборе стороны.
А как вы думаете сегодня вечером?
Отчёт по занятости превзойдёт ожидания или окажется хуже?
Считаете, что американский рынок сегодня отскочит или продолжит падение?#IREN ускоряет переход к AI-облаку, доходы от бизнеса выросли на 182% по сравнению с предыдущим периодом
«IREN полностью отказывается от майнинга в пользу AI-облака»
Бывший гигант майнинговой индустрии IREN опубликовал взрывной финансовый отчет за третий квартал. Доходы от AI-облачного бизнеса выросли на 182% по сравнению с предыдущим периодом, достигнув 200 миллионов долларов, что составляет почти 90% от общего дохода, а валовая прибыль достигла 86%.
Доходы от майнинга обрушились на 58%, составив всего 28 миллионов долларов, а вычислительная мощность упала ниже 9 EH/s. Руководство четко заявило о полном выходе из масштабного майнинга к концу 2026 года, а электроэнергия для дата-центров будет полностью использоваться для GPU NVIDIA.
IREN ежедневно продает все добытые токены, не удерживая их на балансе, и ожидается, что к концу декабря майнинговое оборудование будет полностью освобождено и мощность передана. $BTC $SNDK Восстановление слабое? Не спешите!
Вчера SanDisk действительно был очень агрессивен, Демократическая партия строго запрещает регулирование AI, акции памяти резко упали, сегодня перед открытием рынка наконец-то произошёл отскок, на рынок вошли средства для покупки на падении, уже началась стабилизация, медведи поставили защиту в районе 970-1000.
Вэньцзе считает, что восстановление выше 1000 не должно вызвать проблем, но сегодня этого уровня ещё не видно, в пятницу средства в основном на защите, наступательная активность слабая.
После нескольких дней резкого падения объёмы явно сократились, много быков выбито, вниз пространства уже мало, сверху накоплены короткие позиции, потенциал роста большой.
Перед открытием уже был отскок, если сегодня вечером удержится, в понедельник, скорее всего, начнётся рост, с высокой вероятностью цена поднимется выше 1000 #非农今晚揭晓，美股大跌后市场如何押注12月加息？ На этой финансово-технологической неделе в Гонконге стоит запомнить не то, кто говорил больше, а то, что три старейших института говорили об одном и том же.
Расписание HSBC очень реалистично: к 2027 году в Гонконге будет создан Глобальный институт искусственного интеллекта и новых технологий для подготовки кадров в области искусственного интеллекта, блокчейна и квантовой криптографии. Фокус на институте, а не на выпуске токенов. Банк нанимает сотрудников, и цикл измеряется годами.
Standard Chartered говорит о каналах. Вентвортс говорит о необходимости раскрыть потенциал стабильных монет и токенизированных депозитов, одновременно усиливая «взаимосвязанную рыночную инфраструктуру и регуляторную базу». Главное — взаимосвязь: потолок стабильных монет — не в объеме эмиссии, а в том, смогут ли банки признавать друг друга. $USDT циркулирует, потому что встроен в клиринговый процесс.
Franklin Templeton дополняет с точки зрения активов: Чжуан Лия считает, что блокчейн и токенизированные денежные рыночные фонды могут повысить эффективность платежей и расчетов. Использование самых консервативных продуктов для токенизации показывает, что управление активами ищет сценарии, способные пройти комплаенс. Если активная сторона работает, то вход для $BTC и $ETH не обязательно должен проходить только через ETF.
Пакистан говорит о включении цифровых активов в нормативы безопасности, SEC Таиланда — о постепенном включении в капиталовложение. Речь не о запрете или разрешении, а о том, как это включить.
В итоге: банки нанимают кадры, клиринг обеспечивает взаимосвязь, управление активами дополняет активы, регуляторы — пути. Четыре процесса происходят одновременно, движущая сила — не эмоции, а процессы.
Главное, на что стоит обратить внимание: вся история строится на том, что «стабильные монеты — это инфраструктура». Если предпосылка изменится, первым изменится не цена, а эти строящиеся каналы.В предсказательных рынках такие заявления, как «монета скоро будет на бирже, у меня есть инсайдерская информация», звучат для меня немного неправдоподобно. Если бы у кого-то действительно была информация, он бы так охотно делился ею с незнакомцами?
В торговле контрактами главное — следить за ценой, а здесь ещё нужно учитывать, при каких условиях событие считается произошедшим. Если коэффициенты растут, значит, кто-то готов платить больше, но непонятно, действительно ли он осведомлён или просто слышал те же слухи.
Я всё ещё вчитываюсь в формулировки в условиях расчёта, а в комментариях уже обсуждают, будто побывали на совещании с командой проекта.Демократическая партия захватила обе палаты Конгресса, и рынок сразу начал учитывать ожидания ужесточения регулирования ИИ, что привело к переоценке высоко оценённых цепочек вычислительных мощностей. $BTC $ETH $SNDK Трамп вышел и попытался снять с себя вину, сказав "это не мы сделали", что наполовину верно, наполовину нет. После того как Демократы получили контроль над обеими палатами, налоговые льготы и фискальные стимулы Трампа, скорее всего, будут заблокированы, а ожидания ужесточения регулирования ИИ напрямую обрушили оценку цепочек вычислительных мощностей. Но говорить, что это "предупреждение Демократической партии", — это уже конспирология. Рынок не станет играть чью-то игру, и такое резкое падение — результат наложения трёх факторов: Во-первых, сама отрасль ИИ уже была переоценена, у таких гигантов, как Nvidia, свободный денежный поток отрицательный, и рынок давно беспокоится о рентабельности инвестиций. Во-вторых, после победы Демократов губернаторы таких ключевых штатов с центрами обработки данных, как Техас, тоже сменились на демократов, и ожидания ужесточения местных разрешений стали реальностью. В-третьих, массовое закрытие высоколевериджированных длинных позиций усилило панику и вызвало эффект давки. Поэтому это не "предупреждение", а резкая смена политических ожиданий, наложенная на пузырь переоценки, вызвавшая массовую распродажу. Однако JPMorgan также отметил, что у демократов нет достаточного количества голосов, чтобы отменить право президента на вето, и на федеральном уровне радикальные ограничительные законы вряд ли пройдут, а реальный риск сосредоточен в местных разрешениях. Такая паническая распродажа может стать возможностью для обмена позициями. Главное — сможет ли Nasdaq удержаться на ключевых уровнях в ближайшие дни. #Американский_рынок_акций_подвергся_массовой_распродаже: индекс полупроводников Филадельфии показал самое большое однодневное падение с марта 2020 года Сегодня в 21:30 (по пекинскому времени) будет опубликован отчет по занятости в США за октябрь. Консенсус-прогноз ожидает прирост рабочих мест на 59 тысяч, в сентябре было всего 29 тысяч; с января 2025 года по сентябрь этого года средний ежемесячный прирост составил всего 35 тысяч, при этом в семи месяцах наблюдалось сокращение. Ожидается, что уровень безработицы останется стабильным на уровне 4,2% — численность рабочей силы с сентября прошлого года сократилась почти на миллион, числитель слаб, знаменатель отступает заранее.
Фон уже был задан прошлой ночью: индекс Nasdaq упал на 5,52% и вошел в зону коррекции, индекс полупроводников Филадельфии снизился на 12%, что стало крупнейшим однодневным падением с марта 2020 года, опасения по поводу капитальных затрат в сфере AI наложились на ожидания ужесточения регулирования после того, как Демократическая партия получила контроль над обеими палатами.
В настоящее время CME оценивает вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов в декабре примерно в 68,7%, большинство экономистов считают, что этот отчет не изменит решение по декабрьскому заседанию. Неловкость в том, что: если данные слишком сильные — повышение ставки будет более оправданным; если данные слишком слабые — на смену придет нарратив о рецессии. В любом случае возможны колебания, будьте внимательны к рискам до и после публикации.Нон-фарм совпал с пробоем SanDisk, сильное падение и отскок возможны, но говорить о развороте пока рано
Дорогие акционеры, сегодня в 21:30 нон-фарм, $SNDK вчера ночью пробил отметку 800 (достигнув 793.7), сейчас цена откатилась к 880, внутридневная волатильность крайне высокая.
Сначала о нон-фарм. Рынок ожидает прирост всего в 60 тысяч, но данные ADP и ISM за последние дни были не слабыми. Сегодня не стоит воспринимать нон-фарм как сигнал к снижению ставок — если данные будут слишком слабыми, первая реакция будет паника из-за жёсткой посадки; если слишком сильными — это сразу усилит ожидания повышения ставок, доходность гособлигаций вырастет, и Nasdaq вместе с крипторынком пострадают. Сегодня, скорее всего, будет резкая волатильность с резкими колебаниями вверх и вниз.
Теперь о SanDisk. Почему пробили 800? Из-за резкого падения Nasdaq, сильного снижения индекса полупроводников Филадельфии и опасений ужесточения регулирования AI после того, как демократы получили контроль над обеими палатами, весь сектор рухнул. Финансовый отчёт SanDisk за 1 квартал на самом деле очень хорош (выручка 11 млрд, EPS 49.51, превысивший ожидания), компания пострадала из-за негативного макроэкономического настроения.
Моё мнение: можно рассматривать отскок после сильного падения, но ни в коем случае не считать это разворотом.
Верхние скользящие средние всё ещё направлены вниз, трендовое давление велико. Среднесрочная точка изменения — дробление акций 1 к 8 19 ноября, до этого момента восстановление — это лишь отскок, а не разворот.
Сегодня вечером после выхода нон-фарм я пока не буду активно торговать, не стану ловить падающий нож. Сколько бы отскок ни длился, без подтверждающей свечи стабилизации справа я не буду наращивать позиции. Это не инвестиционная рекомендация. Акционеры, как думаете, удержит ли отметка 800 сегодня?$XLRE
Охлаждение внесельскохозяйственного сектора, когда же сектор недвижимости действительно начнёт получать выгоду?
Сегодня вечером отчёт по занятости может повлиять на ожидания по стоимости финансирования. Недвижимость нуждается как в низкой стоимости капитала, так и в платёжеспособности арендаторов. Ожидания снижения ставок из-за слабого роста могут сопровождаться давлением на уровень заполняемости и арендные ставки.
Я обращаю внимание на спреды по финансированию, сбор арендной платы и уровень заселённости. Если затраты снизятся, а операционный спрос сохранится, восстановление будет более обоснованным; если давление на арендаторов усилится сначала, то для отскока оценки потребуется скидка.$ETH Вчера вечером это движение рынка — не откат, а ликвидация.
Три основных индекса показали самое большое однодневное падение с апреля 2025 года. Nasdaq откатился на 11,9% от максимума 6 октября, официально войдя в техническую коррекцию.
🎯 Искра не в экономических данных, а в одном заявлении
После полного контроля Демократической партии над обеими палатами Конгресса, федеральный конгрессмен от Аризоны Ансари публично заявил: главной задачей следующего созыва Конгресса от Демократической партии является приостановка разработки передового искусственного интеллекта, введение регулирования и запрет на сверхинтеллект.
Сенатор Сандерс в то же время написал, что подавляющее большинство избирателей в округах поддерживают приостановку строительства AI-центров обработки данных.
Это заявление ударило по крайне уязвимому месту. Оценка AI-торговли за последние два года была привязана к предположению о «бесконечном расширении капитальных затрат». Чем больше строится центров обработки данных, чем больше покупается чипов, тем выше оценка. Сигнал Демократической партии прямо говорит рынку: каналы одобрения расширения могут сузиться, устойчивость капитальных затрат требует переоценки. Регуляторная неопределённость, вызванная промежуточными выборами, как раз ударила по самой уязвимой части AI-торговли — устойчивости капитальных затрат.
Полупроводники — это аппаратный уровень инфраструктуры AI, они наиболее чувствительны к изменениям политического курса и ожиданий капитальных затрат, поэтому индекс полупроводников упал более чем вдвое сильнее рынка. Это не означает исчезновение спроса на AI, а то, что рынок переоценивает политические трения, связанные с расширением AI.
$BTC $SNDK
#美股遭大幅抛售：费城半导体指数创2020年3月以来最大单日跌幅 #ModernaQ3财报将揭示疫苗销售趋势 #ModernaQ3财报将揭示疫苗销售趋势 В начале года акции Moderna стоили всего несколько десятков, но после выхода данных третьей фазы по вакцине от меланомы в августе произошёл шорт-сквиз, и за год цена выросла более чем в семь раз, вчера в течение торгов достигнув исторического максимума в 261 — однако за день до отчёта акции упали на 6,5%, и прибыльные позиции закрывали быстрее всех.
Сегодня вечером перед открытием торгов выйдет отчёт за третий квартал, и, на мой взгляд, главное — не превзойдёт ли EPS ожидания. За последние 8 кварталов EPS превышал прогнозы 7 раз, и 94% сообщества уже поставили на "да", этот "превзойти ожидания" давно учтён в цене. Мне больше интересно два показателя: во-первых, продаётся ли ещё вакцина от COVID-19 в сезон массовой вакцинации в третьем квартале, ведь доходы по ней сокращаются каждый год, и сохранится ли годовой прогноз; во-вторых, сколько ещё хватит наличных на счету. Что касается цены акций, она уже на 75% выше средней целевой цены аналитиков, так что даже небольшие огрехи в отчёте вызовут сильные колебания.
Я сам на Outcomes поставил небольшую ставку на "да" ради участия. Вкладывать реальные деньги на таком уровне не стоит, отчёт больше похож на открытие слепого бокса. 111Вчера вечером в 23:40 позиция по BTC на 79,200 была ликвидирована, счет за этот откат потерял 6,8%, в то время как у друзей с полной маржой откат превысил 18%. Я снизил плечо до 1x уже на 82,000, ценой стало то, что я мало что заработал на росте, но плюс в том, что у меня остались свободные средства.
Подписывайтесь на меня, и вы увидите две конкретные вещи: ежедневное публичное отображение доли реальных позиций и выставленных стоп-лоссов, а также разбор ошибок без удаления постов.
Уровень 76,000 я не оцениваю по графикам, а по источникам капитала. Американский рынок акций продолжает слабеть, рискованные активы проходят дедолларизацию, в такие моменты крипторынок никогда не был убежищем, а лишь самым высоко задействованным плечом. ETH упал на 7,6%, что на 2,3% больше, чем BTC, это говорит о том, что капитал сжимается в самые надежные активы; QNT с падением -6,8% просто пассивно следует, без собственной истории — не стоит спешить с покупкой.
Binance возобновила частичный вывод активов, кто-то воспринимает это как позитив. Мое мнение — это просто завершение ликвидного события, без появления нового покупательского спроса. Настоящее внимание стоит уделять тому, перейдет ли ставка финансирования бессрочных контрактов в отрицательную зону и когда чистый приток стейблкоинов вернется в положительную зону. Пока эти два сигнала не появятся, мой лимит по позиции — 30%.
Поэтому выбор прост: ждать, пока ставка финансирования станет отрицательной, чтобы войти первой сделкой, или начинать докупать по цене 75,000 постепенно?
Подписывайтесь на меня, я ежедневно публикую реальные позиции и логику стоп-лоссов, и честно пишу даже о потерях.
#OKX预言家 #美国新旧国会交接或影响美伊局势
Увидев эту новость, у меня сразу в голове всплыло четыре слова: воспользоваться моментом. Это не просто международные новости, а макроэкономическая скрытая линия, напрямую влияющая на нефть, американский фондовый рынок и крипторынок.
1. Борьба за власть в «период вакуума»
Демократы выиграли, но еще не передали власть, что оставляет опасное временное окно. Правительство Трампа в этот период сохраняет возможность военных действий против Ирана, что является игрой на опережение. Если на Ближнем Востоке вспыхнет конфликт, нефть $BZ, подорожавшая на 1,38%, мгновенно взлетит. Как только разгорится геополитический риск, золото подорожает, а рисковые активы (биткоин, технологические акции) обязательно столкнутся с резкой распродажей.
2. Скрытая угроза ограничения вычислительных мощностей
Посмотрите на мнения сообщества ниже — это крайне опасно! После прихода демократов к власти в Конгрессе, скорее всего, будут ужесточены экологические и регуляторные меры, что затронет одобрение дата-центров. Что это значит? Это значит, что расширение вычислительных мощностей таких гигантов, как Nvidia и Amazon, будет напрямую ограничено! К тому же вчера индекс полупроводников Филадельфии резко упал, и оценки технологических и AI-компаний в краткосрочной перспективе будут сильно под давлением политики.
3. Мои железные правила торговли
Сейчас общая ситуация такова: рост геополитических рисков + давление регуляторов на технологические акции + сокращение аппетита к риску. В таких макроэкономических условиях категорически нельзя делать крупные ставки на одностороннее движение и тем более слепо скупать технологические акции.
Я буду внимательно следить за движением нефти, потому что при ухудшении геополитической ситуации отскок биткоина и американских фондовых токенов станет отличной возможностью для продажи на подъеме. После прочтения я записал три вещи. Моя первая реакция — не переводить заголовок выборов напрямую как направление рынка, политические новости очень легко заставляют путать «выигрыш мест» и «реализацию политики», мне нужно составить для себя список.
1. По данным PANews ссылаясь на QCP Capital, демократы получили контроль над обеими палатами Конгресса, в Сенате временно 54 места против 44, в Палате представителей 253 места против 155, но не достигнуто двух третей большинства, чтобы отменить вето Трампа. Мое мнение — это скорее сигнал об усилении политической борьбы, а не прямое подтверждение смены политики.
2. Я более настороженно отношусь к резонансу рискованного настроя: в четверг S&P 500 упал на 4,36%, Nasdaq — на 5,52%, биткоин упал на 5,5% до 76 036 долларов. $BTC и американские акции падают вместе, по крайней мере, это напоминает мне, что нельзя смотреть только на нарратив криптосферы, но и нельзя считать, что весь спад в этот же день вызван только выборами.
3. AI-инфраструктура — это направление, за которым я продолжу следить, задержки в утверждении и сокращение налоговых льгот, упомянутые QCP, пока остаются возможностью. Если эти меры действительно будут реализованы, то темпы строительства и ожидания по затратам на соответствующие проекты могут оказаться под давлением, это мое предположение, а не уже реализованный результат.
Мой список в одной фразе: различать места, политику и рыночную реакцию. Что бы вы добавили в четвертый пункт — борьбу за право вето или прогресс в утверждении AI-инфраструктуры?30小时空单、9次价差、账面浮盈5000点，这不是炫耀，是一份要复盘的仓位记录。 真正的问题是：这波跌是消息驱动的，还是杠杆自己踩踏出来的？ 11月5日ADP私营就业新增8.6万，高于预期的6.9万，ISM服务业指数也继续扩张。数据本身不算炸裂，但它是非农的前哨，市场立刻把12月加息预期打满。我盯盘时最明显的感觉不是恐慌，而是预期被提前搬上了桌。等到非农落地，行情反而可能没那么多空间可跌。 资金端也在配合。美国现货比特币ETF连续三个交易日净流出约11.6亿美元，BlackRock的IBIT单只流出7.34亿，占六成以上。这说明卖压不是散户情绪，而是有体量的仓位在减。ETF流出往往滞后于价格，但会改变反弹的力度。 杠杆是加速器。24小时全网爆仓接近10亿美元，多单占大头，BTC多单爆仓约8749万。81300反复试探没站上，日线有头肩顶雏形，EMA30压着走，MACD一直在零轴下方。破位后自动卖单接力，跌幅被放大。 偏多的一面：挤完杠杆，浮筹变轻，若非农不及预期，空头回补会很快。偏空的一面：ETF还在流出，加息叙事没走完，反弹容易变成减仓窗口。 我的修正：空单分批止盈，不猜底；若813Цены на нефть на этой неделе устроили американские горки. Brent $BZ в среду упал более чем на 8% за день, впервые с начала октября опустившись ниже 100 долларов, в четверг и пятницу снова отскочил, сегодня утром цена составила 99,9 доллара, WTI около 91,7, за неделю падение около 12%.
Есть два фактора, которые отыграли назад. В четверг после промежуточных выборов Трамп провел первую встречу по Ирану, заявил, что скоро примет решение, идти ли "дальше", и признал, что погибло 18 американских военных. Атаки на суда в Ормузском проливе не прекратились, Морской информационный центр 5 ноября сообщил о 4 атаках за 96 часов.
Многие организации делают ставки. McNally из Rapidan оценивает вероятность возобновления военных действий в 80%, считает, что обе марки нефти превысят 100 долларов. Lombard Odier говорит, что период «хромающей утки» до присяги нового Конгресса в январе дает Трампу окно возможностей.
Что касается переговоров, Reuters сообщает, что Иран через Катар передал ядерное предложение, но США должны сначала выполнить "семь требований", включая снятие блокады портов и освобождение активов, в обмен на пропуск судов через Ормуз; США настаивают, что ядерный вопрос должен обсуждаться с самого начала. Вэнс сказал, что республиканцы проиграли из-за этой битвы, он всегда выступал за переговоры.
В среду резкое падение было ставкой на то, что после выборов будет возможность отступить, за два дня большая часть потерь была отыграна, что показывает недоверие рынка к линии Катара. На следующей неделе Палата представителей проголосует по импичменту Хегсеса, и фраза Трампа "скоро" сначала должна пройти через Конгресс. Если Brent удержится выше 100, вероятность повышения ставок в декабре в 80% станет еще менее вероятной; если США уступят по одному из семи требований, то низкие цены среды могут повториться. $CL $QQQ Бычий рынок подходит к концу!
Элизабет Уоррен, скорее всего, станет председателем банковского комитета Сената, криптосообщество должно быть осторожно!
После того как Демократическая партия выиграла выборы в Сенат на промежуточных выборах, велика вероятность, что Элизабет Уоррен станет следующим председателем банковского комитета. Она известна как "враг Уолл-стрит" и одна из самых жестких противников криптоиндустрии.
Все знают, что она делала за эти годы: после финансового кризиса возглавила создание CFPB, всегда выступала за разделение крупных банков и ужесточение регулирования; открыто критиковала криптовалюты за легкость отмывания денег, обход санкций и мошенничество; долгое время выступала против закона CLARITY; неоднократно писала письма с требованием проверить источники финансирования World Liberty Financial семьи Трампа и стейблкоинов.
Последний её шаг — 3 ноября она публично выступила против одобрения CFTC бессрочных контрактов на американские акции, заявив, что это превращает фондовый рынок в круглосуточное казино с высоким риском, что может усилить волатильность и инсайдерскую торговлю.
Лично я считаю, что после её назначения регулирование криптовалют, скорее всего, ужесточится, особенно в отношении стейблкоинов, соответствия бирж и продуктов с кредитным плечом. Не будет резких мер сразу, но политический курс явно станет жестче, и это повлияет на рыночные настроения.
Поэтому я не паниковал и не продавал активы из-за этой новости, также не увеличивал позиции, продолжаю контролировать портфель и внимательно слежу за её дальнейшими действиями по стейблкоинам и бессрочным контрактам.
А как вы думаете? После прихода Уоррен крипта действительно будет под давлением или это просто слова?
#比特币承压，ETF近7日净流出约11亿美元 Индекс Nasdaq вчера упал на 5,5%, что стало крупнейшим однодневным падением за полтора года, крипторынок весь день страдал вместе с ним, индекс страха и жадности упал с 50 до 28. В четверг из спотовых ETF вышло 530 млн долларов, сегодня три основных актива соревнуются, кто упадет меньше.
$BTC около 76060, 75000 — последний рубеж
Падение за 24 часа составило 5,3%, в четверг минимум был 75463, пробит 50-недельный скользящий средний. Из ETF за день вышло 430 млн, BlackRock IBIT покидает рынок пятый день подряд, с 30 октября общий отток превысил 1 млрд.
$ETH около 2238, самый худший из трёх 📉
Падение за 24 часа 7,3%, вернулся к минимальным значениям с августа. За день ликвидировано позиций на 210 млн долларов, длинные позиции составляют 179 млн, из спотовых ETF вышло почти 100 млн. Объём открытых позиций по контрактам сократился с почти 16 млрд в конце сентября до 11,4 млрд.
$SOL около 90,1, на уровне 200-дневной скользящей
Падение за 24 часа 6,7%, в четверг минимум 88,83, 200-дневная скользящая на 88,93, впервые с 20 августа коснулся этого уровня, из спотовых ETF отток продолжается уже четыре недели подряд.
Биткоин самый стабильный, van de Poppe ставит на то, что после пробоя 75000 будет дно, но Nasdaq падает не только, IBIT продолжает терять средства, это дно не устоит. Эфир самый рискованный, кредитное плечо ушло, ETF всё ещё бегут, если потеряет 2200, следующий уровень 2000. До конференции Breakpoint осталось 9 дней, ждут спасения на конференции, сначала посмотрим, закроется ли эта неделя выше или ниже 88,93. #非农今晚揭晓，美股大跌后市场如何押注12月加息？ Американский фондовый рынок сильно упал, Уолл-стрит потеряла за день 3,2 триллиона долларов, Nasdaq рухнул на 5,52%. $BTC $ETH $SNDK
Трамп поспешил дистанцироваться, обвинив в соцсетях демократов, заявив, что это "глупые демократы" виноваты, а не республиканцы.
Кто-то подсчитал, что эти 3,2 триллиона примерно равны одной шестой части объема рынка A-акций. Результат выборов в США приходится нести всему мировому рынку: Япония и Южная Корея открылись с падением, в Южной Корее даже сработал механизм прерывания торгов.
Сейчас главный вопрос: это начало новой волны падения или после эмоциональной распродажи начнется рост?
Судя по рынку, пострадали AI и полупроводники, после прихода демократов к власти рынок опасается ужесточения регулирования и замедления строительства дата-центров, высоко оценённые цепочки вычислительных мощностей были переоценены. Но спрос на AI не исчез, просто его ритм может сместиться. Паническая распродажа такого масштаба часто сопровождается самой интенсивной сменой позиций.
Ключевое — смогут ли в ближайшие дни удержаться важные уровни. Если Nasdaq остановит падение около 10-дневной скользящей средней, значит деньги ещё в рынке, и после коррекции он станет здоровее. Если пробьёт уровни — придётся пересматривать прогнозы. #美股遭大幅抛售：费城半导体指数创2020年3月以来最大单日跌幅 После крайней паники на рынке часто скрываются самые опасные игры!
Посмотрите на эту диаграмму болевых точек, здесь несколько очень сильных сигналов:
1. $BTC попал в симметричную минную зону: текущая цена 76061. Падение на 1,49% означает ликвидацию на 75 млн, рост на 1,49% — ликвидацию шортов на 93 млн. Основные игроки сейчас могут выбрать любое направление и поглотить огромную ликвидность.
2. «Глубокое V» искушение токенов американского рынка: SOXL, $SNDK сильно упали, но обратите внимание, что их притяжение направлено вверх. Прибыль шортов сверху слишком велика, при отскоке легко может начаться шорт-сквиз.
3. Экстремальный перекос $DOGE: вверх 93%, до болевой точки шортов всего 1,22%. Это значит, что у Dogecoin ограничено пространство для падения, но импульс для шорт-сквиза вверх может взорваться в любой момент.
Стратегия: сейчас однозначно ход по канату на большой высоте.
Не стоит ставить на одностороннее движение. Либо дождитесь, пока шорты сверху будут выбиты, чтобы пойти в лонг по тренду, либо дождитесь ликвидации лонгов снизу, чтобы подобрать «кровавые» позиции.
В средней зоне — держите руки при себе!
#非农今晚揭晓，美股大跌后市场如何押注12月加息？ #美股遭大幅抛售：费城半导体指数创2020年3月以来最大单日跌幅 Увидев эту новость, я вздрогнул. Однодневное падение на 12%, потеря рыночной капитализации в 3 триллиона — это вовсе не коррекция, а системное снятие кредитного плеча с паникой, которая полностью распространилась.
Самое ироничное, что в новости индекс полупроводников Филадельфии рухнул, а токен $SOXL вырос более чем на 7%. Такая сильная разница на рынке говорит о крайне низкой ликвидности токенов американского рынка. Небольшой рост после падения — это чисто краткосрочное восстановление после перепроданности, а крупные игроки используют этот отскок, чтобы заманить покупателей и обмануть их.
С точки зрения базовой логики, опасения по ужесточению регулирования и лопнувшему пузырю с высокой оценкой не исчезли, долгосрочный тренд полностью испорчен. В дальнейшем с большой вероятностью будет слабый отскок, а затем глубокое повторное тестирование минимумов. Входить в рынок на этом уровне совершенно небезопасно, я ни в коем случае не буду слепо ловить дно. Терпеливо дождусь окончания этого заманивания, и только после этого, следуя тренду, буду открывать короткие позиции — вот путь к выживанию.
Когда отступает прилив, видно, кто купается голышом.Адрес, начинающийся с FGjDGz, только что сбросил около 674 миллионов монет PUMP.
Lookonchain зафиксировал: примерно 7 часов назад продано 674,32 миллиона монет PUMP, обменянных на около 2,59 миллиона долларов USDC, с убытком около 409 тысяч долларов. На момент написания PUMP стоит около 0.00395, BTC — около 75666, ETH — около 2229.
Я буду следить за одним моментом: такая распродажа в размере сотен миллионов монет — это однократная ликвидация или будет вторая волна. Сумма не очень большая, но количество пугает, краткосрочный рынок боится цепных распродаж.
Как ты думаешь, PUMP ещё раз сбросят крупные держатели или давление продаж уже исчерпано?
Следи за этим, я продолжу наблюдать за этой цепочкой давления продаж.
$PUMP Европейский гигант по управлению активами переносит 600 фондов индексных акций на Ethereum?
По сообщению от 6 ноября, крупная европейская компания по управлению активами Amundi совместно с CACEIS запустила токенизированные паи фонда на публичной цепочке Ethereum.
Соответствующий фонд отслеживает индекс STOXX Europe 600, охватывающий около 600 крупных, средних и малых публичных компаний Европы.
Здесь есть место для недопонимания: не 600 компаний выпустили акции в цепочке, а фонд, отслеживающий этот индекс, добавил категорию токенизированных паёв.
Раньше, когда говорили об активах в блокчейне, думали о стейблкоинах и государственных облигациях.
Теперь даже традиционные индексные фонды акций исследуют этот путь.
Однако токенизация паёв фонда не означает, что цена ETH обязательно вырастет.
Как вы думаете, где будет настоящий прорыв RWA в будущем — в токенизации государственных облигаций или акций и индексных фондов? $BTC #美股遭大幅抛售：费城半导体指数创2020年3月以来最大单日跌幅 Полупроводниковый сектор перед открытием рынка: это отскок или настоящий разворот?
Вчерашний большой медвежий свечной паттерн не завершился, сегодня перед открытием полупроводниковая цепочка начала самостоятельный рост. На бирже OKX акции Marvell Technology xMRVL торгуются по 143, +8.29%, 24ч диапазон 130.29-155.56, вчера минимум опускался около 130, сегодня отскочили к 10 часам, но до предыдущего максимума ещё далеко; Nvidia xNVDA 189.22, +4.53%, тройной леверидж xSOXL +15.45%, вся цепочка растёт.
Ключевая позиция: 143 находится ниже MA5 (143.48) и MA120 (144.20), обе скользящие средние оказывают сопротивление; MACD -0.20, RSI 53.89 — только вернулся из зоны перепроданности в нейтральную. Поддержка на 131.69, сопротивление на 149.19. Проще говоря, это восстановление после перепроданности, а не смена тренда на восходящий.
Общая ситуация более холодная: общая капитализация крипторынка упала на 3.94%, отток средств из ETF. Оттепель наблюдается только в сегменте токенов американских акций, спотовый рынок не получил дополнительной ликвидности, скорее это покрытие коротких позиций.
По моему мнению, падение на 5% вчера вечером и отскок на 8% перед открытием — вполне нормальная динамика, дно можно считать подтверждённым, если удержится MA120 на 144 и будет объём для пробоя 149.19. Если 144 не удержится, это даст быкам возможность выйти из позиций.
Следим за объёмом на открытии и реакцией MRVL на уровень 144.
#MRVL #полупроводники #токеныамериканскихакций
Личное наблюдение, не инвестиционный совет, DYOR.Трампкоин упал на 20%, $BTC коснулся 81 000
В тот же день два монеты, связанные с политикой, пошли в противоположных направлениях.
Трампкоин упал на 20%, $BTC коснулся 81 000.
Разница в принадлежности: трафик Трампкоина — заёмный.
Реестр $BTC никто не сможет закрыть, кто бы ни пришёл к власти.
Откуда популярность: цена Трампкоина держится на имени одного человека.
Популярность имени уйдёт, и тогда никто не подхватит.
Кому принадлежит реестр: $BTC не подчиняется ни одному правительству.
Меняются люди, меняются партии, цепочка продолжает работать.
Заёмная популярность должна быть возвращена по сроку.
#比特币承压，ETF近7日净流出约11亿美元
#$BTC $SOXL, глядя на эту ситуацию на рынке, я невольно вздохнул! 3-кратный ETF на полупроводники резко взлетел с уровня 38.82, сразу прибавив более 8%, при этом пробив сверху скользящие средние, что выглядит очень воодушевляюще в краткосрочной перспективе.
Но когда я посмотрел на панель данных, я мгновенно протрезвел — доля быков ужасающе выросла до 86.82%, а соотношение быков и медведей достигло 6.59! Это словно написано на лице розничных инвесторов — крайняя жадность. При том, что медведи практически уничтожены, почему же крупные игроки ведут такой огромный и тесный следящий за трендом поток? Очень вероятно, что это ловушка для надувания цены после перепроданности.
Хотя в краткосрочной перспективе наблюдается восстановление дивергенции снизу и индикаторы показывают золотой крест, это всего лишь вторичный откат в слабом цикле, а крупномасштабное давление медведей всё ещё присутствует и близко к сильной зоне сопротивления сверху, где в любой момент может случиться давка быков. Входить в позицию на этом уровне крайне рискованно, соотношение риск/прибыль совершенно неприемлемо. Я ни в коем случае не буду гнаться за ростом, буду терпеливо ждать, пока этот мнимый подъём утихнет, подтверждения слабости отскока и формирования вершины, чтобы затем войти в шорт по тренду справа.Самое интересное в истории с 6,3 миллиардами долларов Binance — это не цифры, а та часть, которая до сих пор не раскрыта: управление горячими кошельками, механизм подписания, внутренние детали контроля лимитов на транзакции.
Со-генеральный директор Ричард Тенг 30 октября заявил, что атака затронула собственные горячие кошельки биржи, большинство клиентских активов хранится в офлайн-холодном хранилище и переводится в горячие кошельки только при выводе средств. Во вторник в отчёте признали, что злоумышленники получили доступ к внутреннему сервису подписания кошельков, обойдя обычный процесс вывода средств. Холодное хранилище не пострадало, проблема возникла именно на этапе перевода средств в горячий кошелек при выводе.
Аналитик CertiK Джонатан Рисс добавил: 6,3 миллиарда долларов — это суммарная стоимость активов, затронутых на 10 блокчейнах, а не одна транзакция. На Ethereum злоумышленники многократно опустошали горячий кошелек, используя новые поступления, что является уязвимостью, которую можно повторно эксплуатировать.
Записи в блокчейне не могут подтвердить внутреннюю архитектуру подписания и лимиты, эта часть не отражается в цепочке. Рисс считает, что лимиты на уровне приложений можно обойти при взломе системы, но отдельная система подписания, возможно, всё ещё работает. Настоящим барьером для потерь является не цифры на интерфейсе, а линия защиты, которую держит сам механизм подписания, и её внешний мир не видит.
Идан Офрат из Fireblocks привёл сравнение: в горячих кошельках обычно хранится сумма, достаточная для вывода за несколько дней, что составляет низкие однозначные проценты от управляемых активов. Coinbase, Gate, Upbit после инцидентов раскрыли долю холодного хранения, а Binance — нет. Технический анализ: 77,500-$78,000 — это «порог восстановления»
Категория Ключевая позиция Значение
Порог восстановления $77,500 - $78,000 Консенсус аналитиков: только возврат в этот диапазон откроет пространство для восстановления, иначе отскок останется слабым
Граница краткосрочного бычьего и медвежьего тренда $78,117 (средняя линия полос Боллинджера) Граница бычьего и медвежьего тренда на 4-часовом таймфрейме, цена движется ниже неё
Ключевое сопротивление (скользящая средняя) $78,188 (EMA90) EMA90 на дневном графике, также ключевой уровень сопротивления; выше $80,000 — психологический круглое число
Последняя линия обороны $75,150 - $75,000 Важная последняя зона поддержки для быков, при пробое вниз цель — $73,000-$74,000
Дневной минимум $75,200 Сегодня уже вызвал отскок, сильно совпадает с уровнем поддержки $75,000
Нижняя линия полос Боллинджера $75,023 Последняя программная линия защиты с технической точки зрения
Суть технических сигналов: на дневном графике длинное тело большой медвежьей свечи, цена пробила EMA15, EMA30 и EMA60, сейчас едва удерживается выше EMA90 (77,140); медвежий импульс MACD всё ещё активен, три линии полос Боллинджера расходятся вниз, цена плотно держится у нижней линии. На 4-часовом таймфрейме цена находится ниже 78,444 и EMA30 ($80,749), что указывает на слабую структуру отскока, среднесрочный тренд пока не изменился.
Очень низкая ликвидность на рынке: объём покупок в первых пяти уровнях всего 0.0104, объём продаж достигает 0.3081, соотношение покупки и продажи сильно дисбалансировано, крупные заявки на покупку около $75,700 крайне малы, поддержка слабая. Это означает, что любое движение в любом направлении может быть усилено из-за низкой ликвидности.
$BTC $ETH $SNDK #美国新旧国会交接或影响美伊局势